2026年7月31日 5時32分
ダウ平均は大幅反発 ＩＴ・ハイテク株に買い戻し強まる 半導体も大幅高＝米国株概況
NY株式30日（NY時間16:22）（日本時間05:22）
ダウ平均 52208.06（+613.92 +1.19%）
S＆P500 7437.63（+121.48 +1.66%）
ナスダック 25122.18（+679.24 +2.78%）
CME日経平均先物 63785（大証終比：+2075 +3.25%）
きょうのＮＹ株式市場、ダウ平均が反発したほか、ＩＴ・ハイテク株に買い戻しが強まり、ナスダックも大幅反発。特に半導体への買い戻しが強まった。
投資家はＩＴ・ハイテク大手の決算内容を消化すると伴に、前日のＦＯＭＣでの政策金利据え置きや、中東での戦闘再開を受けた前日の急落から持ち直している。
前日引け後に発表のＩＴ・ハイテク大手の決算はまちまち。マイクロソフト<MSFT>はアジュールの好調を背景に株価は上昇。一方、メタ<META>は第３四半期の売上高見通しが予想を下回り、第２四半期のフリーキャッシュフロー（ＦＣＦ）が９１％減少したことを受け売りが強まっている。ただ、ＩＴ・ハイテク株全体には波及していない。
投資責任者は「これは２つの異なるＡＩ投資戦略を映し出している。一方は積極投資を続けながら利益を拡大しているのに対し、もう一方は投資コストが収益を圧迫している」と指摘。また、「マイクロソフトの決算は、成長鈍化への懸念が行き過ぎだった可能性を示した一方、メタは広告事業こそ堅調だが、投資家の信頼を取り戻すにはコスト管理を強化し、ＡＩ投資の収益性をより安定して示す必要があることを示した。
市場では前日のＦＯＭＣを引き続き材料視。政策金利が据え置かれたものの、３人の委員が利上げを主張して反対票を投じた。一方、ウォーシュ議長は「インフレに対して利上げだけが手段ではない」との見解を示した。米国債市場では、政策金利に敏感な短期ゾーンの利回りが低下する一方、長期ゾーンが上昇する、いわゆる「ツイスト・スティープ化」が進んでいた。ＦＲＢのインフレ対応がビハインド・ザ・カーブに陥ることへの警戒感が意識されている状況。短期金融市場では９月ＦＯＭＣでの利上げ確率が従来のほぼ１００％から約６５％へ低下している。
エコノミストは「ＦＲＢは辛抱強く様子見姿勢を維持しており、今後数カ月の経済指標を見極める方針だ」と指摘。９月会合は依然として“ライブ”であり、インフレ圧力の高まりを示すデータが出れば行動を起こす可能性がある」と述べている。
取引開始前に第２四半期のＧＤＰ速報値や６月のＰＣＥ価格指数、そして米新規失業保険申請件数が公表されていた。ＧＤＰはプラス１．５％に減速し、予想を下回ったものの反応は限定的。個人消費は上向き、企業の設備投資も堅調だった。
メタ<META>が決算を受け下落。売上高が予想を上回り、その大半を占める広告収入も予想を上回った。ただ、株価は時間外で冴えない反応。ガイダンスも公表し、第３四半期の売上高見通しが予想を下回ったほか、通期の設備投資の見通しでレンジ下限を引き上げた。ＡＩへの巨額投資を巡る投資家の懸念を一段と強める内容との受け止めのようだ。
マイクロソフト<MSFT>が決算を受け上昇。クラウド事業が依然として好調で、予想を上回る増収となった。同社のコンピューティング・インフラやＡＩサービスが企業向けで引き続き浸透していることを示した。アジュールの売上高も４３％増加し、予想を上回る伸びとなった。
通信機器のクアルコム<QCOM>が決算を受け下落。第４四半期の１株利益の見通しが予想を下回ったことが嫌気されている。部材不足やコスト上昇が打撃になっていることが浮き彫りになった。
オンライン中古車販売のカーバナ<CVNA>が決算を受け下落。中古車市場全体の販売が鈍化する中、事業拡大を収益につなげることが難しくなっていることを示した。
半導体製造装置のラムリサーチ<LRCX>が決算を受け大幅高。１株利益、売上高とも予想を上回った。第１四半期のガイダンスも公表し、予想を上回る１株利益の見通しを示した。
テラドック・ヘルス<TDOC>が決算を受け大幅安。ベターヘルプ事業が低調だった。
アーム<ARM>が決算を受け上昇。新規事業のデータセンター向けのロイヤルティー収入が前年比で２倍超に拡大した。
スターバックス<SBUX>が決算を受け上昇。既存店売上高が予想を上回ったほか、１株利益、売上高も予想を上回った。ガイダンスも公表し、予想を上回る第４四半期、通期の既存店売上高の見通しを示した。
靴のクロックス<CROX>が決算を受け大幅安。第３四半期の１株利益の見通しが予想を下回ったことが嫌気された。
メキシコ料理のチポトレ・メキシカン・グリル<CMG>が決算を受け大幅高。人気メニュー「ハニーチキン」の再投入やリワードプログラムの刷新が奏功した。
クアルコム<QCOM> 151.60（-4.08 -2.62%）
カーバナ<CVNA> 61.44（-4.88 -7.36%）
ラムリサーチ<LRCX> 297.72（+45.37 +17.98%）
テラドック<TDOC> 6.58（-2.60 -28.32%）
アーム<ARM> 241.54（+16.65 +7.40%）
スターバックス<SBUX> 105.85（+1.71 +1.64%）
クロックス<CROX> 123.66（-9.86 -7.38%）
チポトレ<CMG> 38.52（+4.28 +12.50%）
マイクロン<MU> 874.66（+135.66 +18.36%）
インテル<INTC> 91.13（+9.25 +11.30%）
サンディスク<SNDK> 1279.96（+264.07 +25.99%）
アップル<AAPL> 333.43（-4.76 -1.41%）
マイクロソフト<MSFT> 451.10（+60.56 +15.51%）
アマゾン<AMZN> 235.50（+8.85 +3.90%）
アルファベットC<GOOG> 333.68（-2.08 -0.62%）
アルファベットA<GOOGL> 333.66（-3.05 -0.91%）
テスラ<TSLA> 308.85（+10.53 +3.53%）
スペ－スＸ<SPCX> 112.20（-0.35 -0.31%）
メタ<META> 539.03（-46.58 -7.95%）
エヌビディア<NVDA> 195.04（+5.03 +2.65%）
ＡＭＤ<AMD> 485.39（+55.83 +13.00%）
イーライリリー<LLY> 1154.97（-55.05 -4.55%）
MINKABU PRESS編集部 野沢卓美
ダウ平均 52208.06（+613.92 +1.19%）
S＆P500 7437.63（+121.48 +1.66%）
ナスダック 25122.18（+679.24 +2.78%）
CME日経平均先物 63785（大証終比：+2075 +3.25%）
きょうのＮＹ株式市場、ダウ平均が反発したほか、ＩＴ・ハイテク株に買い戻しが強まり、ナスダックも大幅反発。特に半導体への買い戻しが強まった。
投資家はＩＴ・ハイテク大手の決算内容を消化すると伴に、前日のＦＯＭＣでの政策金利据え置きや、中東での戦闘再開を受けた前日の急落から持ち直している。
前日引け後に発表のＩＴ・ハイテク大手の決算はまちまち。マイクロソフト<MSFT>はアジュールの好調を背景に株価は上昇。一方、メタ<META>は第３四半期の売上高見通しが予想を下回り、第２四半期のフリーキャッシュフロー（ＦＣＦ）が９１％減少したことを受け売りが強まっている。ただ、ＩＴ・ハイテク株全体には波及していない。
投資責任者は「これは２つの異なるＡＩ投資戦略を映し出している。一方は積極投資を続けながら利益を拡大しているのに対し、もう一方は投資コストが収益を圧迫している」と指摘。また、「マイクロソフトの決算は、成長鈍化への懸念が行き過ぎだった可能性を示した一方、メタは広告事業こそ堅調だが、投資家の信頼を取り戻すにはコスト管理を強化し、ＡＩ投資の収益性をより安定して示す必要があることを示した。
市場では前日のＦＯＭＣを引き続き材料視。政策金利が据え置かれたものの、３人の委員が利上げを主張して反対票を投じた。一方、ウォーシュ議長は「インフレに対して利上げだけが手段ではない」との見解を示した。米国債市場では、政策金利に敏感な短期ゾーンの利回りが低下する一方、長期ゾーンが上昇する、いわゆる「ツイスト・スティープ化」が進んでいた。ＦＲＢのインフレ対応がビハインド・ザ・カーブに陥ることへの警戒感が意識されている状況。短期金融市場では９月ＦＯＭＣでの利上げ確率が従来のほぼ１００％から約６５％へ低下している。
エコノミストは「ＦＲＢは辛抱強く様子見姿勢を維持しており、今後数カ月の経済指標を見極める方針だ」と指摘。９月会合は依然として“ライブ”であり、インフレ圧力の高まりを示すデータが出れば行動を起こす可能性がある」と述べている。
取引開始前に第２四半期のＧＤＰ速報値や６月のＰＣＥ価格指数、そして米新規失業保険申請件数が公表されていた。ＧＤＰはプラス１．５％に減速し、予想を下回ったものの反応は限定的。個人消費は上向き、企業の設備投資も堅調だった。
メタ<META>が決算を受け下落。売上高が予想を上回り、その大半を占める広告収入も予想を上回った。ただ、株価は時間外で冴えない反応。ガイダンスも公表し、第３四半期の売上高見通しが予想を下回ったほか、通期の設備投資の見通しでレンジ下限を引き上げた。ＡＩへの巨額投資を巡る投資家の懸念を一段と強める内容との受け止めのようだ。
マイクロソフト<MSFT>が決算を受け上昇。クラウド事業が依然として好調で、予想を上回る増収となった。同社のコンピューティング・インフラやＡＩサービスが企業向けで引き続き浸透していることを示した。アジュールの売上高も４３％増加し、予想を上回る伸びとなった。
通信機器のクアルコム<QCOM>が決算を受け下落。第４四半期の１株利益の見通しが予想を下回ったことが嫌気されている。部材不足やコスト上昇が打撃になっていることが浮き彫りになった。
オンライン中古車販売のカーバナ<CVNA>が決算を受け下落。中古車市場全体の販売が鈍化する中、事業拡大を収益につなげることが難しくなっていることを示した。
半導体製造装置のラムリサーチ<LRCX>が決算を受け大幅高。１株利益、売上高とも予想を上回った。第１四半期のガイダンスも公表し、予想を上回る１株利益の見通しを示した。
テラドック・ヘルス<TDOC>が決算を受け大幅安。ベターヘルプ事業が低調だった。
アーム<ARM>が決算を受け上昇。新規事業のデータセンター向けのロイヤルティー収入が前年比で２倍超に拡大した。
スターバックス<SBUX>が決算を受け上昇。既存店売上高が予想を上回ったほか、１株利益、売上高も予想を上回った。ガイダンスも公表し、予想を上回る第４四半期、通期の既存店売上高の見通しを示した。
靴のクロックス<CROX>が決算を受け大幅安。第３四半期の１株利益の見通しが予想を下回ったことが嫌気された。
メキシコ料理のチポトレ・メキシカン・グリル<CMG>が決算を受け大幅高。人気メニュー「ハニーチキン」の再投入やリワードプログラムの刷新が奏功した。
クアルコム<QCOM> 151.60（-4.08 -2.62%）
カーバナ<CVNA> 61.44（-4.88 -7.36%）
ラムリサーチ<LRCX> 297.72（+45.37 +17.98%）
テラドック<TDOC> 6.58（-2.60 -28.32%）
アーム<ARM> 241.54（+16.65 +7.40%）
スターバックス<SBUX> 105.85（+1.71 +1.64%）
クロックス<CROX> 123.66（-9.86 -7.38%）
チポトレ<CMG> 38.52（+4.28 +12.50%）
マイクロン<MU> 874.66（+135.66 +18.36%）
インテル<INTC> 91.13（+9.25 +11.30%）
サンディスク<SNDK> 1279.96（+264.07 +25.99%）
アップル<AAPL> 333.43（-4.76 -1.41%）
マイクロソフト<MSFT> 451.10（+60.56 +15.51%）
アマゾン<AMZN> 235.50（+8.85 +3.90%）
アルファベットC<GOOG> 333.68（-2.08 -0.62%）
アルファベットA<GOOGL> 333.66（-3.05 -0.91%）
テスラ<TSLA> 308.85（+10.53 +3.53%）
スペ－スＸ<SPCX> 112.20（-0.35 -0.31%）
メタ<META> 539.03（-46.58 -7.95%）
エヌビディア<NVDA> 195.04（+5.03 +2.65%）
ＡＭＤ<AMD> 485.39（+55.83 +13.00%）
イーライリリー<LLY> 1154.97（-55.05 -4.55%）
MINKABU PRESS編集部 野沢卓美