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ラザード、2024年第2四半期および上半期決算を発表
-フィナンシャル・アドバイザリー、上半期の調整後純収入が過去最高の8億5500万ドルに
-アセット・マネジメントの四半期末AUMは2450億ドル
-長期的な成長戦略を支えるため、会社全体で人材に投資する。
ニューヨーク発、2024年7月25日 - ラザード・インク(NYSE: LAZ)は本日、2024年6月30日に終了した四半期の純収入および調整後純収入1がともに6億8,500万ドル、2024年上半期の純収入が14億5,000万ドル、調整後純収入1が14億3,100万ドルとなったと発表した。
米国会計基準では、2024年度第2四半期および上半期の純利益は、それぞれ希薄化後1株当たり5,000万ドルまたは0.49ドル、希薄化後1株当たり8,600万ドルまたは0.84ドルであった。調整後純利益1は、2024年度第2四半期が5,300万ドル(希薄化後、1株当たり0.52ドル)、2024年度上半期が1億1,900万ドル(希薄化後、1株当たり1.17ドル)でした。
「ラザードの最高経営責任者(CEO)であるピーター・R・オルザグは、「ラザードのファイナンシャル・アドバイザリー事業の2024年上半期の売上高が過去最高を記録したことは、当社の長期成長戦略が継続的に成功裏に実行されていることを示しています。「ラザードのアセット・マネジメント部門は、お客様の投資優先順位に合わせて進化しながら、効果的なサービスを提供しており、引き続き堅調な業績を上げています。全体として、当社の業績は、お客様に卓越したアドバイザリーおよび投資ソリューションを提供することへの揺るぎない集中力、成長への新たな意欲、ますます商業的で仲間意識の強い企業文化を反映しています。"
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(単位:百万ドル, |
四半期 |
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Six Months Ended |
1株当たりデータおよびaumを除く) |
June 30, |
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June 30, |
U.S. GAAP Financial Measures |
2024 |
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2023 |
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%'24-'23 |
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2024 |
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2023 |
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% '24-'23 |
純収益 |
$685 |
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$643 |
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7% |
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$1,450 |
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$1,186 |
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22% |
Financial Advisory |
$411 |
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$352 |
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17% |
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$865 |
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$630 |
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37% |
Asset Management |
$285 |
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$288 |
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(1)% |
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$581 |
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$572 |
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2% |
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Net Income (Loss) |
$50 |
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($124) |
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NM |
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$86 |
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($146) |
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NM |
Per share, diluted |
$0.49 |
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($1.41) |
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NM |
|
$0.84 |
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($1.68) |
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NM |
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Adjusted Financial Measures1 |
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純収益 |
$685 |
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$620 |
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10% |
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$1,431 |
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$1,147 |
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25% |
Financial Advisory |
$408 |
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|
$344 |
|
|
19% |
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$855 |
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|
$618 |
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|
38% |
Asset Management |
$265 |
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|
$267 |
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|
(1)% |
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$541 |
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$532 |
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|
2% |
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純利益 |
$53 |
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$23 |
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133% |
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$119 |
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$– |
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NM |
Per share, diluted |
$0.52 |
|
|
$0.24 |
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117% |
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$1.17 |
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$– |
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|
NM |
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運用資産(AUM)(単位:億ドル) |
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Ending AUM |
$245 |
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$239 |
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2% |
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Average AUM |
$245 |
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$235 |
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4% |
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$246 |
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$231 |
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6% |
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Media Contact: |
Shannon Houston |
+1 212 632 6880 |
shannon.houston@lazard.com |
Investor Contact: |
Alexandra Deignan |
+1 212 632 6886 |
alexandra.deignan@lazard.com |
注:注釈は本リリースの5ページに記載されている。米国基準から調整後決算への調整は13-15ページに記載。
純収益
Financial Advisory
2024年度第2四半期のファイナンシャル・アドバイザリー事業の純収入は4億1,100万ドル、調整後純収入1 は4億800万ドルで、それぞれ2023年度第2四半期から17%、19%増加した。
2024年上半期のファイナンシャル・アドバイザリー事業の純収入は8億6,500万ドル、調整後純収入1は8億5,500万ドルで、それぞれ2023年上半期を37%、38%上回った。
2024年第2四半期以降、ラザードは世界的に重要かつ複雑なM&A取引に携わってきた:ウェストロックとスマーフィット・カッパの335億ドルでの合併、ルノーによるジーリーとのホース・パワートレイン・リミテッドの設立とサウジアラムコへの10%持分の売却(新会社の評価額は74億ユーロ)、リヴィアンによるフォルクスワーゲン・グループからの50億ドルの戦略的投資、バーテックス・ファーマシューティカルズによるアルパイン・イミューン・サイエンシズの49億ドルでの買収、シンラボによるシンベンによる43億ドルでの買収、KPSキャピタル・パートナーズによるシーメンスAGからのイノモティクスの35億ユーロでの買収。5によるシーメンスAGからのイノモティクス買収、ロケット・フレールによる29億ドルでのIFFファーマ・ソリューションズ買収合意、ニーマン・マーカス・グループによる27億ドルでのサックス・フィフス・アベニューの親会社HBCへの売却、サノフィによる24億ドルでのインハブリックス買収、HASIによる20億ドルでのKKRとの戦略的パートナーシップによる持続可能なインフラプロジェクトへの投資、エレクノール・グループによるスペインを拠点とする自然エネルギー事業エネルフィンのスタットクラフトへの18億ユーロでの売却。エアープロダクツ&ケミカルズのLNG事業のハネウェル・インターナショナルへの18億ドルでの売却、タレスの地上交通システム事業の日立レールへの企業価値17億ユーロでの売却、Bpostの13億ドルでのStaciの買収、Bpostの13億ドルでのStaciの買収、Bpostの13億ドルでのStaciの買収、Bpostの13億ドルでのStaciの買収などである。EIGとウェスト・バートン・エナジーは、稼働中のCCGTとBESSをトタル・エナジーズに4億5000万ポンドで売却した。
ラザードの卓越したリストラクチャリングおよび負債管理業務は、Belk、Enviva、LivePersonなどの企業、Endo Pharmaceuticals、Hilding Anders、JOANN、KLDiscovery、Rite Aid、SVB Financial Groupなどの債権者および/または関連当事者の役割を含め、複雑なリストラクチャリングおよび負債アドバイザリー業務に幅広く携わってきた。
当社のキャピタル・アドバイザリーおよびソリューション・プラクティスは、セバ・サンテ・アニマーレの24億ユーロのタームローンBのリプライシングとリサイジング、CVCキャピタル・パートナーズの単一資産継続ファンド、Eirパートナーズの4億9600万ドルのインベストメント・プログラムIIのクロージング、ユーロネクスト・パリでのエクソセンスの11億ドルの新規株式公開、キングスウッド・キャピタルの15億ドルのキングスウッド・キャピタル・オポチュニティ・ファンドIIIのクロージング、CD&Rの投資先企業であるモリソンズの11億ポンドの債務削減、ULスタンダード・オブ・ULなど、引き続き活発な業務に取り組んでいる。CD&Rの投資先であるモリソンズによる11億ポンドの債務削減、ULスタンダード&エンゲージメントによるULソリューションズのIPOなどです。当部門のソブリン・アドバイザリー・プラクティスは、先進国および新興国の政府およびソブリン企業へのアドバイザリー業務に引き続き積極的に取り組んでいる。
公表されている取引の一覧はウェブサイトをご覧ください。
Asset Management
2024年度第2四半期のアセット・マネジメント事業の純収入は2億8,500万ドル、調整後純収入1 は2億6,500万ドルで、いずれも2023年度第2四半期を1%下回った。
2024 年第 2 四半期の運用報酬およびその他の収入は、調整後ベース1 で 2.63 億ドルとなり、2023 年第 2 四半期および 2024 年第 1 四半期からそれぞれ 1%および 2%減少した。
調整後1 の報奨金は、2023 年第 2 四半期の 600 万ドルに対し、2024 年第 2 四半期は 300 万ドルであった。
2024年第2四半期の平均運用資産(AUM)は2,450億ドルで、それぞれ2023年第2四半期を4%上回り、2024年第1四半期を1%下回った。
2024年上半期のアセット・マネジメント事業の純収入は5億8,100万ドル、調整後純収入1 は5億4,100万ドルで、いずれも2023年上半期を2%上回った。
2024年上半期の調整後1ベースの管理報酬およびその他の収入は5億3,100万ドルで、2023年上半期を2%上回った。
調整後ベースのインセンティブ料1 は、2023年上半期の1,100万ドルに対し、2024年上半期は1,000万ドルであった。
2024年上半期の平均AUMは2,460億ドルで、2023年上半期を6%上回った。2024年6月30日現在のAUMは2,450億ドルで、それぞれ2024年3月31日より2%減少し、2023年6月30日より2%増加した。2024年3月31日からの前四半期比の変動は、25億ドルの市場上昇、17億ドルの為替下落、66億ドルの純流出によるものであった。
営業費用
Compensation and Benefits Expense
2024年度第2四半期の米国会計基準および調整後ベースの報酬・手当費用1は、それぞれ4億5,300万ドル、4億5,200万ドルであったのに対し、2023年度第2四半期はそれぞれ5億7,200万ドル、4億2,400万ドルであった。2024年第2四半期の調整後報酬比率2は66.0%であり、これに対して2023年第2四半期の比率は68.4%であった。
2024年上半期の米国会計基準および調整後1ベースの報酬・手当費用はそれぞれ10億300万ドル、9億4,500万ドルであった(2023年上半期はそれぞれ10億2,200万ドル、8億2,300万ドル)。
私たちは、長期的な株主価値向上という目標とともに、人材市場の現状を見極めながら、コスト管理のために調整後報酬比率を重視しています。私たちの目標は、一貫した据置方針を目標としながら、調整後報酬比率を50%台半ばから後半に維持することです。
Non-Compensation Expenses
2024年度第2四半期の米国会計基準による非補償費用は1億6,900万ドルで、2023年度第2四半期より7%減少しました。調整後ベースでは1億4,900万ドルで、2023年度第2四半期より3%増加しました。
調整後無補償比率3 は、2023年度第2四半期の23.2%に対し、2024年度第2四半期は21.7%であった。
2024年上半期の米国会計基準および調整後1ベースの非補償費はそれぞれ3億2900万ドル、2億8300万ドルで、2023年上半期よりそれぞれ6%、1%減少した。
調整後無補償比率3 は2023年上半期の24.9%に対し、2024年上半期は19.8%であった。
調整後の非補償比率を16%から20%の間で維持することを目標としている。
TAXES
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LAZ-EPE
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