Exhibit 99.1

フィデリティ・ディー・アンド・ディー・バンコープ株式会社

FOR IMMEDIATE RELEASE



Date:  October 25, 2023



Contacts:





フィデリティ・ディー・アンド・ディー・バンコープ株式会社

2023年第3四半期決算を発表



ペンシルベニア州ダンモア - フィデリティ・D＆D・バンコープ（NASDAQ：FDBC）およびその銀行子会社であるフィデリティ預け金・割引銀行は、2023年9月30日に終了した3ヶ月間および9ヶ月間の未監査連結決算を発表した。



Unaudited Financial Information



2023年9月30日に終了した四半期の純利益は530万ドル（希薄化後1株当たり利益0.93ドル）、これに対し2022年9月30日に終了した四半期の純利益は760万ドル（希薄化後1株当たり利益1.36ドル）でした。当期純利益の230万ドルの減少は、主に支払利息の増加による純金利収益の390万ドルの減少によるものですが、法人税等引当金繰入額の060万ドルの減少、非金利収益の040万ドルの増加、未積立のコミットメントに対する信用損失引当金の正味利益030万ドル、非金利費用の030万ドルの減少により一部相殺されました。



「ダニエル・J・サンタニエロ社長兼最高経営責任者（CEO）は「厳しい事業環境にもかかわらず、当行は力強い貸出増加を実現し、非金利収益を伸ばし、優れた資産の質を維持し、経費を抑制しました。「預金と借入資金のコスト上昇により、収益は前年を下回る結果となりましたが、当行は引き続き戦略的計画の実行に注力し、バランスシートの強みを活かしてお客様にサービスを提供してまいります。フィデリティ・バン クは将来に向けて十分な態勢を整え、お客様と地域社会に貢献していきます。

2023年9月30日に終了した9ヶ月間の純利益は1,770万ドル（希薄化後1株当たり利益3.11ドル）であったのに対し、2022年9月30日に終了した9ヶ月間は2,280万ドル（希薄化後1株当たり利益4.03ドル）であった。当期純利益が510万ドル（22％）減少したのは、純金利収入が680万ドル減少し、非金利費用が0.6百万ドル増加したことによるもので、法人税等引当金繰入額が1.3百万ドル減少し、非金利収益が0.6百万ドル増加し、貸出金および未積立貸出約定に対する貸倒引当金繰入額が0.3百万ドル減少したことにより一部相殺された。

第3四半期連結業績概要



2023 年第 3 四半期の正味受取利息は 1,460 万ドルで、2022 年第 3 四半期の 1,850 万ドルから 21%減少した。正味受取利息が 390 万ドル減少した主な要因は、有利子預金金利が 171 ベーシス・ポイント上昇し、支払利息が 690 万ドル増加したため、支払利息が 740 万ドル増加したことです。また、2023年第3四半期には平均借入金額が3,760万ドル増加し、2022年第3四半期と比較して支払利息が0.4百万ドル増加した。支払利息の増加を一部相殺し、受取利息は 350 万ドル増加しました。これは主に、ローンおよびリースの平均残高が 1 億 2,910 万ドル増加したこと、ならびにその利回りが 69 ベーシス・ポイント増加したことによるもので、これにより受取利息は 420 万ドル増加しました。ローン・ポートフォリオの受取利息の増加は一部相殺されたが、投資および有利子預金の受取 利息は主に平均残高の減少により0.6百万ドル減少した。



2023年度第3四半期の有利子負債コストは2.17%となり、2022年度第3四半期の0.40%から177bp増加した。資金調達コストは、前年同期の 0.29％から 134bp 上昇し、2023 年度第 3 四半期は 1.63％となった。2023 年第 3 四半期の FTE（非 GAAP 測定法）純利鞘は 2.01%で、2022 年第 3 四半期の 3.20%から 119bp 低下した。FTE純金利マージンは、有利子負債に支払われる金利の上昇が金利獲得資産の利回りよりも速いペースで拡大したため、2023年9月30日に終了した3ヶ月間では2.63%となり、2022年同期の3.32%から69bp低下した。



貸出金貸倒引当金繰入額は0.5百万ドルであったが、2023年第3四半期の未積立貸出コミットメントに係る貸倒引当金繰入額の正味利益0.3百万ドルにより一部相殺された。2023年9月30日に終了した3ヶ月間については、貸出金貸倒引当金の増加は、貸出金ポートフォリオの成長と構成の変化によるものであった。2023年9月30日に終了した3ヵ月間において、未積立のコミットメントに対する貸倒引当金純繰入額が0.3百万ドル増加したのは、当四半期中に未積立のコミットメントが減少したことによるものです。



非金利収入合計は、2022 年第 3 四半期の 390 万ドルに対し、2023 年第 3 四半期は 430 万ドルとなり、0.4 百万ドル（11％）増加しました。非金利収益の増加は主に、信託収益が0.2百万ドル増加したこと、預金の追加手数料収入が0.1百万ドル増加したこと、貸出金売却益が0.1百万ドル増加したこと、およびインターチェンジ手数料が0.1百万ドル増加したことに起因する。



2023年度第3四半期の非金利費用は、前年同期の1,310万ドルから0.3百万ドル（2％）減少し、1,280万ドルとなった。非金利費用の減少は主に、給与および従業員福利厚生費が0.5百万ドル減少し、広告およびマーケティング費用が0.3百万ドル減少したことによるものである。これらの減少を一部相殺する形で、減価償却費、設備保守費、ソフトウェア・サブスクリプション関連費 用の追加により、構内設備費が前四半期比で0.4百万ドル増加した。

2023年度第3四半期の法人税等引当金は、主に2022年度第3四半期と比較して営業利益が低水準であったため、0.6百万ドル減少した。



2012年3月期 連結業績概要

2023年9月30日に終了した9ヶ月間の純金利収入は4,710万ドルであったのに対し、2022年9月30日に終了した9ヶ月間は5,390万ドルであった。680万ドル（13%）の減少は、支払利息が受取利息を上回るペースで増加した結果である。資産面では、ローン・ポートフォリオが、平均残高1億3,810万ドルの増加に伴うFTEローン利回りの71ベーシス・ポイントの上昇により、1,260万ドルの受取利息の増加をもたらし、受取利息の増加をもたらした。2023年9月30日に終了した9ヶ月間において、商業用ポートフォリオの受取利息は、同期間の給与保 護プログラム（PPP）ローンに起因する中小企業庁（SBA）手数料の認識が120万ドル減少したにもかかわらず、 前年同期と比べ690万ドル増加した。投資からの受取利息は、ポートフォリオの平均残高が6,290万ドル減少したため、0.9百万ドル減少した。資金調達面では、主に有利子預金金利の上昇により支払利息が1,840万ドル増加した。また、平均短期借入金が5,020万ドル増加し、支払利息が180万ドル増加した。2023年1-9月期のFTE純利息スプレッドは2.33%で、2022年1-9月期の3.19%を86ベーシス・ポイント下回った。同期間のFTE純利鞘は3.28%から42ベーシス・ポイント減少して2.86%となった。

貸出金に係る信用損失引当金は140万ドルであったが、これは2023年1-9月期の未積立貸出コミットメントに係る信用損失引当金の純益0.1百万ドルにより一部相殺された。2023年度第1四半期中、当社は会計基準書アップデート第2016-13号「金融商品-信用損失（トピック326）金融商品の信用損失の測定（CECL）」を適用した。2023年1月1日以降に開始する報告期間における貸出金および未積立コミットメントに係る信用損失引当金は会計基準編纂書326に基づき表示され、過年度の金額は引き続き従来適用されていたGAAPに従って報告される。2023年9月30日に終了した9ヶ月間において、未積立のコミットメントに対する貸倒引当金の純繰入額は、期中 に未積立のコミットメントが減少したことによるものです。2023年9月30日に終了した9ヵ月間において、貸出金に対する貸倒引当金が増加したのは、貸出金ポートフォ リオの成長と構成の変化によるものである。

2023年9月30日に終了した9ヶ月間の非金利収入合計は1,330万ドルで、2022年9月30日に終了した9ヶ月間の1,270万ドルから0.6百万ドル（5%）増加した。その他の収入の増加は主に、預金のサービス手数料が0.4百万ドル増加したこと、買収した償却債権からの回収が0.3百万ドル増加したこと、信託受託手数料の追加が0.3百万ドル増加したこと、商業手数料が0.2百万ドル増加したこと、デビットカードのインターチェンジ手数料が0.2百万ドル増加したことによるものである。これらの増加を一部相殺したのは、以下の減少であった：ローン売却益は0.7百万ドル減少し、ローン手数料は主に住宅ローン事業の減少により0.2百万ドル減少した。

2023年9月30日に終了した9ヵ月間の非金利費用は3,910万ドルで、2022年9月30日に終了した9ヵ月間の3,850万ドルから0.6百万ドル（1%）増加した。この増加の最大の要因は、構内設備費が100万ドル増加したこと、専門サービスの追加費用が0.6百万ドル増加したこと、詐欺被害が0.3百万ドル増加したこと、FDIC評価費用が0.3百万ドル増加したことである。これらの増加は、給与および従業員福利厚生費の130万ドル減少、およびPA株税金費用の0.5百万ドル減少により一部相殺された。

法人税引当金は、税額控除が0.4百万ドル増加し、税引前利益が減少したことにより、2023年9ヶ月間累計で前年同期比1.3百万ドル減少した。

連結貸借対照表およびアセットクオリティーの概要



当社の総資産は2023年9月30日時点で25億ドルとなり、2022年12月31日時点の24億ドルから9800万ドル増加した。貸出ポートフォリオが8,000万ドル、現金および現金等価物が8,100万ドル増加したが、投資ポートフォリオが6,700万ドル減少したことにより一部相殺された。投資ポートフォリオの減少は主に、3,100万ドルの有価証券の売却、1,900万ドルのペイダウ ン、および1,500万ドルの売却可能有価証券の時価下落によるものである。2023年9月30日現在の未実現評価損は4,600万ドルであった。同期間中、負債合計は9,600万ドル（4％）増加した。預金残高が1,500万ドル減少した代わりに短期借入金が1億1,100万ドル増加し、その余剰分が現金残高を増加させ、貸出金の増加に充当された。取引用預金残高は、主に顧客がより高い利回りと個人消費の増加に資金の一部を投資したため、減少した。この減少は、2023年1-9月期に実施したCDの販促により一部緩和された。2023年9月30日現在、預金総額に対する保険付および担保付預金の比率は約78%であった。

株主資本は、2022年12月31日時点の1億6,290万ドルから、2023年9月30日時点で250万ドル（2%）増加し、1億6,540万ドルとなった。この増加は、純利益1,770万ドルによる利益剰余金の改善によるもので、株主への現金配当620万ドルで一部相殺された。また、当社の株式制度に基づく普通株式の発行および株式報酬費用により、さらに260万ドルが計上された。これらの増加を一部相殺する形で、2023年第1四半期にASU2016-13を適用したことによる累積影響額の調整が行われ、利益剰余金が130万ドル減少した。さらに、売却可能投資有価証券に計上された正味未実現評価損の増加により、その他の包括利益累計額が税引後で1,040万ドル減少した。2023年9月30日現在、売却可能有価証券および満期保有目的債券の信用損失はなかった。累積その他の包括利益（損失）は規制資本比率から除外されている。2023年9月30日現在のTier 1資本は総平均資産の9.22%であり、引き続き十分な資本を有している。2023年9月30日現在の総リスクベース資本はリスク加重資産の14.76%、Tier1リスクベース資本は13.58%であった。2023年9月30日現在の1株当たり有形簿価は25.37ドル（2022年12月31日現在25.18ドル）。2023年9月30日現在の有形自己資本は総資産の5.89%であった（2022年12月31日現在は6.01%）。



Asset Quality



2023年9月30日現在の不良資産総額は340万ドル（総資産の0.14％）であった（2022年12月31日現在 は270万ドル（総資産の0.12％））。2023年9月30日現在の貸出金総額に対する期限切れ・延滞債権の比率は0.32%（2022年12月31日現在：0.28%）であった。2023年9月30日現在の平均貸出金総額に対する正味償却率は0.04%であった（2022年12月31日現在 は0.04%）。



フィデリティ・d＆d・バンコープ・インクおよびフィデリティ・デポジット＆ディスカウント・バンクについて

フィデリティ・D＆D・バンコープは、フィデリティ預貯金・割引銀行（以下「フィデリティ銀行」）の顧客から信頼されるファイナンシャル・アドバイザーとして、確固たる歴史を築いてきました。フィデリティ・バンクは、ユニークな銀行体験を通じて顧客の期待を上回るという使命を果たし続けている。フィデリティ・バンクは、ラッカワナ、ルツェルン、リーハイ、ノーサンプトンの各郡に21のフルサービス・オフィスを展開しているほか、ルツェルン郡には限定生産のコマーシャル・オフィス、シュイルキル郡にはフィデリティ・バンク・ウェルス・マネジメント・オフィスがある。フィデリティ・バンクは、オンライン（www.bankatfidelity.com）、フィデリティ・モバイル・バンキング・アプリ、クライアント・ケア・センター（1-800-388-4380）でデジタル・バンキングを提供している。また、フルサービスのウェルス・マネジメント＆ブローカレッジ・サービス、モーゲージ・センター、個人・法人向けバンキング商品やサービスも提供している。フィデリティ・バンクのビジョンのひとつは、地域社会にとって最良の銀行となることであり、これは2022年を通じて4,100時間を超えるボランティア活動と160万ドルを超える寄付を、営業地域内の非営利団体に直接提供することで達成された。フィデリティ・バンクの預金は、連邦預金保険公社により、法律で認められている最大限の範囲内で保証されている。

Non-GAAP Financial Measures



当社は、当社の経営成績および傾向を理解する上で有用な情報を提供し、他の金融機関の業績との比較を容易にするために、非GAAPベースの財務指標を使用しています。経営陣は、中核的な事業活動に関連する基本的な業績および傾向を評価し、より良く理解するために、これらの指標を社内で使用しています。当社の非GAAPベースの財務指標および主要業績指標は、他の金融機関がその業績および傾向を測定するために使用している非GAAPベースの財務指標および主要業績指標と異なる場合があります。非GAAPベースの財務指標は、当社の経営成績を作成するために使用されるGAAPを補足するものであり、GAAPベースの財務指標を単独で読んだり、GAAPベースの財務指標の代用として依拠すべきではありません。非GAAPベースの財務指標のGAAPベースへの調整は以下の表に示されている。



非課税の利子収益資産からの収入は、本書中の特定の比率を計算するために、課税される利子、すなわち全額課税相当額（FTE）であるかのように認識するよう調整されている。この処理により、利息収益資産の利回りを一律に比較することができる。2023年および2022年の法人連邦税率21％を用いて、受取利息をFTE調整した。



Forward-looking statements

本プレスリリースに記載されている事項の一部は、1933年証券法（改正後）および1934年証券取引法（改正後）上の将来予想に関する記述に該当し、既知または未知のリスク、不確実性、およびその他の要因を内包する可能性があるため、かかる将来予想に関する記述によって明示的または黙示的に示される当社の実際の業績、経営結果、財務内容とは大きく異なる可能性があります。期待する」、「予想する」、「意図する」、「計画する」、「確信する」、「推定する」および同様の表現は、かかる将来見通しに関する記述を特定することを意図しています。

当社の実際の業績は、以下を含むがこれに限定されない様々な要因により、これらの将来見通しに関する記述で予想される結果と大きく異なる可能性がある：

(dollars in thousands)