ビザの四半期報告

00014031619/302024Q3false5050462462xbrli:sharesiso4217:USDiso4217:USDxbrli:sharesv:countryxbrli:pureiso4217:EURv:lawsuitv:merchantv:financialInstitution00014031612023-10-012024-06-300001403161us-gaap:CommonClassAMember2023-10-012024-06-300001403161v:A2026NotesMember2023-10-012024-06-300001403161v:A2029NotesMember2023-10-012024-06-300001403161v:A2034NotesMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:CommonClassAMember2024-07-170001403161v:CommonClassB1Member2024-07-170001403161v:CommonClassB2Member2024-07-170001403161us-gaap:CommonClassCMember2024-07-1700014031612024-06-3000014031612023-09-300001403161us-gaap:CommonStockMember2024-06-300001403161us-gaap:CommonStockMember2023-09-300001403161us-gaap:CommonClassAMember2024-06-300001403161us-gaap:CommonClassAMember2023-09-300001403161v:CommonClassB1AndB2Member2024-06-300001403161v:CommonClassB1AndB2Member2023-09-300001403161us-gaap:CommonClassCMember2024-06-300001403161us-gaap:CommonClassCMember2023-09-3000014031612024-04-012024-06-3000014031612023-04-012023-06-3000014031612022-10-012023-06-300001403161us-gaap:CommonClassAMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:CommonClassAMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:CommonClassAMember2022-10-012023-06-300001403161v:CommonClassB1Member2024-04-012024-06-300001403161v:CommonClassB1Member2023-04-012023-06-300001403161v:CommonClassB1Member2023-10-012024-06-300001403161v:CommonClassB1Member2022-10-012023-06-300001403161v:CommonClassB2Member2024-04-012024-06-300001403161v:CommonClassB2Member2023-04-012023-06-300001403161v:CommonClassB2Member2023-10-012024-06-300001403161v:CommonClassB2Member2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:CommonClassCMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:CommonClassCMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:CommonClassCMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:CommonClassCMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2024-03-310001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2024-03-310001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2024-03-310001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2024-03-310001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2024-03-3100014031612024-03-310001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2024-04-012024-06-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2024-06-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2024-06-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2024-06-300001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2024-06-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2024-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2023-09-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2023-09-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2023-09-300001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2023-09-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-09-300001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-10-012024-06-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2024-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2023-09-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2023-03-310001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2023-03-310001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2023-03-310001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2023-03-310001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-03-3100014031612023-03-310001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-04-012023-06-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2023-06-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2023-06-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2023-06-300001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2023-06-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-06-3000014031612023-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2022-09-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2022-09-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2022-09-300001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2022-09-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-09-3000014031612022-09-300001403161us-gaap:RetainedEarningsMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-10-012023-06-300001403161v:RighttoRecoverforCoveredLossesMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2023-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2022-09-300001403161v:PismoHoldingsMember2024-01-162024-01-160001403161v:PismoHoldingsMember2024-01-160001403161us-gaap:ServiceMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:ServiceMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:ServiceMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:ServiceMember2022-10-012023-06-300001403161v:DataProcessingRevenuesMember2024-04-012024-06-300001403161v:DataProcessingRevenuesMember2023-04-012023-06-300001403161v:DataProcessingRevenuesMember2023-10-012024-06-300001403161v:DataProcessingRevenuesMember2022-10-012023-06-300001403161v:InternationalTransactionRevenuesMember2024-04-012024-06-300001403161v:InternationalTransactionRevenuesMember2023-04-012023-06-300001403161v:InternationalTransactionRevenuesMember2023-10-012024-06-300001403161v:InternationalTransactionRevenuesMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:ServiceOtherMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:ServiceOtherMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:ServiceOtherMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:ServiceOtherMember2022-10-012023-06-300001403161v:ClientIncentivesMember2024-04-012024-06-300001403161v:ClientIncentivesMember2023-04-012023-06-300001403161v:ClientIncentivesMember2023-10-012024-06-300001403161v:ClientIncentivesMember2022-10-012023-06-300001403161country:US2024-04-012024-06-300001403161country:US2023-04-012023-06-300001403161country:US2023-10-012024-06-300001403161country:US2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:NonUsMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:NonUsMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:NonUsMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:NonUsMember2022-10-012023-06-300001403161

2024-07-01

2024-06-300001403161

2026-07-01

2024-06-300001403161v:U.S.LitigationEscrowMember2024-06-300001403161v:U.S.LitigationEscrowMember2023-09-300001403161v:CustomerCollateralAssetsMember2024-06-300001403161v:CustomerCollateralAssetsMember2023-09-300001403161us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember2024-06-300001403161us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember2023-09-300001403161v:OptoutMerchantsMemberus-gaap:InterestIncomeMember2023-10-012024-06-300001403161v:OptoutMerchantsMemberus-gaap:InterestIncomeMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2023-09-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2023-09-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2024-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2024-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2022-09-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2022-09-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2023-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMemberus-gaap:PreferredStockMember2023-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMember2024-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMember2023-09-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMember2024-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMember2023-09-300001403161v:SeriesBPreferredStockAndSeriesCPreferredStockMemberus-gaap:SubsequentEventMember2024-07-192024-07-190001403161us-gaap:SubsequentEventMemberus-gaap:SeriesAPreferredStockMember2024-07-192024-07-190001403161us-gaap:SubsequentEventMember2024-07-192024-07-190001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMemberus-gaap:SubsequentEventMember2024-07-190001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMemberus-gaap:SubsequentEventMember2024-07-190001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:MoneyMarketFundsMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:MoneyMarketFundsMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:MoneyMarketFundsMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:MoneyMarketFundsMember2023-09-300001403161us-gaap:USTreasurySecuritiesMemberus-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:USTreasurySecuritiesMemberus-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:USTreasurySecuritiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:USTreasurySecuritiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:EquitySecuritiesMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:EquitySecuritiesMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:EquitySecuritiesMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:EquitySecuritiesMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberv:DeferredCompensationLiabilityMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberv:DeferredCompensationLiabilityMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberv:DeferredCompensationLiabilityMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMemberv:DeferredCompensationLiabilityMember2023-09-300001403161us-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMemberus-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMemberus-gaap:FairValueInputsLevel1Memberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2024-06-300001403161us-gaap:FairValueInputsLevel2Memberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMemberus-gaap:FairValueMeasurementsRecurringMember2023-09-300001403161us-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMember2024-06-300001403161us-gaap:USTreasurySecuritiesMember2024-06-300001403161us-gaap:USGovernmentSponsoredEnterprisesDebtSecuritiesMember2023-09-300001403161us-gaap:USTreasurySecuritiesMember2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberus-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMember2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberus-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2023-09-3000014031612024-02-012024-02-010001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:December2025NotesMembercountry:US2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:December2025NotesMembercountry:US2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:April2027NotesMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:April2027NotesMember2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:August2027NotesMembercountry:US2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:August2027NotesMembercountry:US2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:September2027NotesMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:September2027NotesMember2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:April2030NotesMembercountry:US2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:April2030NotesMembercountry:US2023-09-300001403161v:February2031NotesMemberus-gaap:SeniorNotesMembercountry:US2024-06-300001403161v:February2031NotesMemberus-gaap:SeniorNotesMembercountry:US2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:December2035NotesMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:December2035NotesMember2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:April2040NotesMembercountry:US2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:April2040NotesMembercountry:US2023-09-300001403161v:December2045NotesMemberus-gaap:SeniorNotesMembercountry:US2024-06-300001403161v:December2045NotesMemberus-gaap:SeniorNotesMembercountry:US2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:September2047NotesMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembercountry:USv:September2047NotesMember2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:August2050NotesMembercountry:US2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMemberv:August2050NotesMembercountry:US2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembersrt:EuropeMemberv:June2026SeniorNotesMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembersrt:EuropeMemberv:June2026SeniorNotesMember2023-09-300001403161v:June2029SeniorNotesMemberus-gaap:SeniorNotesMembersrt:EuropeMember2024-06-300001403161v:June2029SeniorNotesMemberus-gaap:SeniorNotesMembersrt:EuropeMember2023-09-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembersrt:EuropeMemberv:June2034SeniorNotesMember2024-06-300001403161us-gaap:SeniorNotesMembersrt:EuropeMemberv:June2034SeniorNotesMember2023-09-300001403161v:CommonClassB1Member2024-06-300001403161v:CommonClassB1Member2023-09-300001403161v:CommonClassB2Member2024-06-300001403161v:CommonClassB2Member2023-09-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMember2022-10-012023-06-3000014031612023-10-3100014031612022-10-310001403161v:CommonClassB1Member2024-05-060001403161v:CommonClassB2Member2024-05-082024-05-080001403161us-gaap:CommonClassCMember2024-05-082024-05-080001403161us-gaap:PreferredStockMember2023-09-300001403161us-gaap:PreferredStockMember2024-06-300001403161v:CommonClassB3Member2024-06-300001403161v:CommonClassB4Member2024-06-300001403161v:CommonClassB5Member2024-06-300001403161us-gaap:SubsequentEventMember2024-07-230001403161v:ParticipatingSecuritiesMember2024-04-012024-06-300001403161v:ParticipatingSecuritiesMember2023-10-012024-06-300001403161v:ParticipatingSecuritiesMember2023-04-012023-06-300001403161v:ParticipatingSecuritiesMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesAPreferredStockMember2022-10-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesBPreferredStockMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMember2024-04-012024-06-300001403161us-gaap:SeriesCPreferredStockMember2023-04-012023-06-300001403161us-gaap:EmployeeStockOptionMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:RestrictedStockUnitsRSUMember2023-10-012024-06-300001403161us-gaap:PerformanceSharesMember2023-10-012024-06-300001403161v:EquityIncentiveCompensationPlan2007Member2024-04-012024-06-300001403161v:EquityIncentiveCompensationPlan2007Member2023-04-012023-06-300001403161v:EquityIncentiveCompensationPlan2007Member2023-10-012024-06-300001403161v:EquityIncentiveCompensationPlan2007Member2022-10-012023-06-300001403161v:UncoveredLitigationMember2023-10-012024-06-300001403161v:UncoveredLitigationMember2022-10-012023-06-300001403161v:CoveredLitigationMember2023-10-012024-06-300001403161v:CoveredLitigationMember2022-10-012023-06-300001403161v:USCoveredLitigationMember2023-09-300001403161v:USCoveredLitigationMember2022-09-300001403161v:USCoveredLitigationMember2023-10-012024-06-300001403161v:USCoveredLitigationMember2022-10-012023-06-300001403161v:USCoveredLitigationMember2024-06-300001403161v:USCoveredLitigationMember2023-06-300001403161v:VETerritoryCoveredLitigationMember2023-09-300001403161v:VETerritoryCoveredLitigationMember2022-09-300001403161v:VETerritoryCoveredLitigationMember2023-10-012024-06-300001403161v:VETerritoryCoveredLitigationMember2022-10-012023-06-300001403161v:VETerritoryCoveredLitigationMember2024-06-300001403161v:VETerritoryCoveredLitigationMember2023-06-3000014031612023-12-040001403161v:InterchangeMultidistrictLitigationMember2024-06-300001403161us-gaap:SubsequentEventMemberv:U.K.MerchantLitigationMember2013-07-012024-07-230001403161us-gaap:SubsequentEventMemberv:U.K.MerchantLitigationMember2024-07-230001403161us-gaap:SubsequentEventMemberv:U.K.MerchantLitigationMemberus-gaap:ThreatenedLitigationMember2013-07-012024-07-230001403161v:MackimV.VisaInc.Member2024-05-022024-05-020001403161v:RyanMcInerneyMember2023-10-012024-06-300001403161v:RyanMcInerneyMember2024-04-012024-06-300001403161v:RyanMcInerneyMemberv:RyanMcInerneyTradingArrangementClassACommonStockMember2024-06-300001403161v:JulieB.RottenbergMember2023-10-012024-06-300001403161v:JulieB.RottenbergMember2024-04-012024-06-300001403161v:JulieB.RottenbergTradingArrangementClassACommonStockMemberv:JulieB.RottenbergMember2024-06-30

UNITED STATES

SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION

WASHINGTON, D.C. 20549

FORM 10-Q


☑			1934年米国証券取引所法（securities exchange act of 1934）第13条または第15条(d)に基づく四半期報告書

2024年6月30日に終了した四半期について


☐			1934年米国証券取引所法（securities exchange act of 1934）第13条または第15条（d）に基づく移行報告書

までの移行期間は

Commission file number 001-33977

VISA INC.

(チャーターで指定された登録者の正確な名前)

デラウェア

26-0267673

(州またはその他の管轄区の法人または組織)

(IRS EmployerIdentification No.)

P.O. Box 8999

San Francisco,

カリフォルニア

94128-8999

(主要経営陣の住所)

(Zip Code)

(650) 432-3200

(登録者の電話番号（市外局番を含む)

法第12条(b)に従って登録された証券：

Title of each class

Trading Symbol

登録されている各取引所の名称

クラスa普通株式、額面は1株あたり0.0001ドル

New York Stock Exchange

2026年満期 1.500% シニア・ノート

V26

New York Stock Exchange

2029年満期 2.000% シニア・ノート

V29

New York Stock Exchange

2034年満期 2.375% シニアノート

V34

New York Stock Exchange

(1)1934年証券取引法第13条または第15条(d)により提出が義務付けられているすべての報告書を過去12ヶ月間（または登録者が当該報告書の提出を義務付けられていたより短い期間）提出したかどうか、および(2)過去90日間当該提出義務の対象であったかどうかをチェックマークで示す。はい ☑ いいえ

登録者が、過去12ヶ月間（または登録者がそのようなファイルを提出する必要があったより短い期間）に、レギュレーションS-Tのルール405（本章§232.405）に従って提出が義務付けられているすべてのインタラクティブ・データ・ファイルを電子的に提出したかどうかをチェックマークで示す。はい☑ いいえ☐。

登録者が大規模加速ファイラー、加速ファイラー、非加速ファイラー、小規模報告企業、新興成長企業のいずれであるかをチェックマークで示す。取引所法の規則12b-2における「大型加速度フィラー」、「加速度フィラー」、「小規模報告企業」、「新興成長企業」の定義を参照のこと。

Large accelerated filer

☑

Accelerated filer

☐

Non-accelerated filer

☐

Smaller reporting company

☐

Emerging growth company

☐

新興成長企業の場合、登録者が取引所法第13条(a)に従い提供される新規または改訂された財務会計基準に準拠するための移行期間の延長を利用しないことを選択した場合は、チェックマークで示す。☐

登録者がシェル会社（取引所法の規則12b-2で定義）であるかどうかをチェックマークで示す。はい」 ☐ 「いいえ」 ☑。

2024年7月17日現在、1,670,444,965株のA種普通株式（額面0.0001ドル）、4,835,384株のB-1種普通株式（額面0.0001ドル）、120,338,948株のB-2種普通株式（額面0.0001ドル）、および26,686,926株のB-2種普通株式（額面0.0001ドル）が発行されている。B-1種普通株式（額面0.0001米ドル）4,835,384株、B-2種普通株式（額面0.0001米ドル）120,338,948株、C種普通株式（額面0.0001米ドル）26,686,926株。

VISA



		Page
PART I.	Financial Information	3

Item 1.	財務諸表（未監査）	3
	連結貸借対照表-2024年6月30日および2023年9月30日	3
	連結損益計算書-2024年および2023年6月30日に終了した第3四半期連結会計期間および第3四半期連結累計期間	4
	連結包括利益計算書-2024年および2023年6月30日に終了した第3四半期連結会計期間および第3四半期連結累計期間	5
	連結持分変動計算書-2024年および2023年6月30日に終了した第3四半期連結会計期間および第3四半期連結累計期間	6
	連結キャッシュ・フロー計算書-2024年および2023年6月30日に終了した9ヵ月間	10
	連結財務諸表注記（監査対象外）	11
Item 2.	財政状態および経営成績に関する経営陣の検討および分析	28
Item 3.	市場リスクに関する定量的・定性的開示	38
Item 4.	管理と手続き	38

PART II.	Other Information	39

Item 1.	Legal Proceedings	39
Item 1A.	Risk Factors	39
Item 2.	登録されていない持分証券の売却および売却代金の使用	40
Item 3.	シニア証券のデフォルト	40
Item 4.	鉱山安全情報開示	40
Item 5.	Other Information	40
Item 6.	Exhibits	41
	Signatures	42

PART I. FINANCIAL INFORMATION


ITEM 1.			Financial Statements (Unaudited)

VISA

CONSOLIDATED BALANCE SHEETS

(未監査)


	June 30,2024		September 30,2023
	(単位：百万ドル、1株あたりのデータを除く)
資産
現金および現金同等物	$	12,947	$	16,286
制限付き現金同等物-米国訴訟エスクロー	1,596		1,764
Investment securities	3,697		3,842
Settlement receivable	2,128		2,183
売掛金	2,521		2,291
Customer collateral	3,472		3,005
クライアント・インセンティブの1年分	1,821		1,577
前払費用およびその他の流動資産	2,857		2,584
流動資産合計	31,039		33,532
Investment securities	3,037		1,921
Client incentives	4,133		3,789
有形固定資産および技術（純額	3,766		3,425
営業権	18,816		17,997
無形資産(純額)	26,243		26,104
その他の資産	4,006		3,731
資産合計	$	91,040	$	90,499
負債の部
買掛金	$	331	$	375
Settlement payable	2,576		3,269
Customer collateral	3,472		3,005
Accrued compensation and benefits	1,251		1,506
Client incentives	8,562		8,177
未払金	4,732		5,015

Accrued litigation	1,688		1,751
流動負債合計	22,612		23,098
長期債務	20,602		20,463
繰延税金負債	5,119		5,114
その他の負債	2,978		3,091
負債合計	51,311		51,766
コミットメントおよび偶発事象（注記13)
エクイティ
優先株式、額面0.0001ドル、2024年6月30日および2023年9月30日現在の発行済株式数5株	1,425		1,698

普通株式、額面0.0001ドル:
a種普通株式、2024年6月30日および2023年9月30日現在の発行済株式数はそれぞれ1,678株および1,594株	—		—
2024年6月30日および2023年9月30日現在のb-1種普通株式およびb-2種普通株式の発行済株式総数、それぞれ125株および245株	—		—
c種普通株式、2024年6月30日および2023年9月30日現在の発行済株式数はそれぞれ27株および10株	—		—



カバーされた損失を回復する権利	(46)		(140)
資本準備金	20,832		20,452
Accumulated income	18,578		18,040
累積その他の包括利益(損失):
Investment securities	(19)		(64)
確定給付型年金およびその他の退職後給付制度	(145)		(155)
Derivative instruments	(120)		(177)
外貨換算調整勘定	(776)		(921)
その他の包括利益（損失）累計額合計)	(1,060)		(1,317)
資本合計	39,729		38,733
負債及び資本合計	$	91,040	$	90,499

これらの未監査の連結財務諸表の不可分の一部である添付の注記をご参照ください。

VISA

四半期連結損益計算書

(UNAUDITED)


	Three Months EndedJune 30,				Nine Months EndedJune 30,
	2024		2023		2024		2023
	(単位：百万ドル、1株あたりのデータを除く)






純収益	$	8,900	$	8,123	$	26,309	$	24,044

営業費用
Personnel	1,573		1,481		4,655		4,333
マーケティング費	378		297		1,009		938
Network and processing	200		182		570		539
Professional fees	152		133		443		372
減価償却費および償却費	264		235		760		696
一般管理費	382		314		1,174		918
Litigation provision	13		457		452		798

営業費用合計	2,962		3,099		9,063		8,594
営業利益	5,938		5,024		17,246		15,450

Non-operating Income (Expense)
支払利息	(196)		(182)		(465)		(461)
投資収益（費用）およびその他	247		304		763		412
Total non-operating income (expense)	51		122		298		(49)
税引前利益	5,989		5,146		17,544		15,401
法人税等調整額	1,117		990		3,119		2,809
純利益	$	4,872	$	4,156	$	14,425	$	12,592

基本的1株当たり利益
クラスa普通株式	$	2.40	$	2.00	$	7.09	$	6.03
Class B-1 common stock	$	3.82	$	3.20	$	11.25	$	9.65
Class B-2 common stock(1)	$	3.82	$	—	$	11.25	$	—
Class C common stock	$	9.62	$	8.00	$	28.35	$	24.10

Basic Weighted-average Shares Outstanding
クラスa普通株式	1,610		1,614		1,591		1,623
Class B-1 common stock	97		245		196		245
Class B-2 common stock(1)	74		—		25		—
Class C common stock	29		10		16		10

希薄化後1株当たり利益
クラスa普通株式	$	2.40	$	2.00	$	7.08	$	6.02
Class B-1 common stock	$	3.81	$	3.19	$	11.24	$	9.64
Class B-2 common stock(1)	$	3.81	$	—	$	11.24	$	—
Class C common stock	$	9.60	$	7.99	$	28.31	$	24.08

希薄化後加重平均発行済株式数
クラスa普通株式	2,029		2,080		2,038		2,092
Class B-1 common stock	97		245		196		245
Class B-2 common stock(1)	74		—		25		—
Class C common stock	29		10		16		10

(1) B-1種普通株式交換募集前のB-2種普通株式の発行済株式はない。詳細は注記9-株主資本を参照。

これらの未監査の連結財務諸表の不可分の一部である添付の注記をご参照ください。

VISA

連結包括利益計算書

(未監査)


	Three Months EndedJune 30,				Nine Months EndedJune 30,
	2024		2023		2024		2023
	(単位：百万ドル)
純利益	$	4,872	$	4,156	$	14,425	$	12,592
その他の包括利益（損失:
Investment securities:
Net unrealized gain (loss)	7		(18)		57		33
Income tax effect	(1)		4		(12)		(7)


確定給付型年金およびその他の退職後給付制度:
未実現数理計算上の利益（損失）および過去勤務債務（費用）の純額)	—		1		8		6
Income tax effect	—		—		(2)		(1)
Reclassification adjustments	—		3		6		7
Income tax effect	—		(1)		(2)		(1)
Derivative instruments:
Net unrealized gain (loss)	73		(4)		54		(195)
Income tax effect	(11)		5		(2)		36
Reclassification adjustments	(21)		18		12		17
Income tax effect	1		(10)		(7)		(17)
外貨換算調整勘定:
Translation adjustments	(100)		14		131		1,513
Income tax effect	(10)		—		14		—
Other comprehensive income (loss)	(62)		12		257		1,391
Comprehensive income	$	4,810	$	4,168	$	14,682	$	13,983

これらの未監査の連結財務諸表の不可分の一部である添付の注記をご参照ください。

VISA

連結株主資本等変動計算書

(未監査)



	2024年3月期第1四半期
	優先株式				普通株式および追加払込資本					カバーされた損失を回復する権利		AccumulatedIncome		その他の包括利益（損失）累計額)		TotalEquity
	Shares		Amount		Shares		Amount
	(単位：百万ドル、1株あたりのデータを除く)
2024年3月31日現在残高	5		$	1,602	1,828		$	20,709		$	(175)	$	19,347	$	(998)	$	40,485
純利益												4,872				4,872
Other comprehensive income (loss)														(62)		(62)
ve対象地域発生した損失										(21)						(21)
転換率調整による回復			(156)							150						(6)

A種普通株式への転換	—	(1)	(21)		91		21									—
クラスB-1普通株式交換募集					(73)		—		(1)							—
株式ベースの報酬							211									211
エクイティ・プランに基づき発行された株式					1		84									84
現金で決済される制限付き株式および業績連動型株式の税金対策					—	(1)	(8)									(8)
a種普通株式1株当たり0.52ドル（四半期毎）の現金配当金												(1,056)				(1,056)
クラスa普通株式の買戻し					(17)		(185)					(4,585)				(4,770)
2024年6月30日現在残高	5		$	1,425	1,830		$	20,832		$	(46)	$	18,578	$	(1,060)	$	39,729

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開

会社開示情

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開

会社開示情

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開

会社開示情

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧に

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開

会社開示情

会社開示情報をすべてご覧にな

会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開

会社開示情

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日

会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレ

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めて

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になる

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報を

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プ

会社開示情報をすべてご覧になるには株

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報を

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をす

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必

会社開

会社開示情報をすべてご覧

会社開示情報をすべてご覧になるには株

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方に

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧に

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要で

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべ

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方に

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初め

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要で

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をす

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」

会社開

会社開示情報をすべてご覧になる

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアム

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をす

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミア

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方に

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要で

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアム

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミア

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験

会社開示情報をすべてご覧になるには

会社開示情報をすべてご覧にな

会社開示情報をすべてご覧になるには株

会社開示情報をすべてご覧にな

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミア

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開

会社開示情報をすべ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「3

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初め

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべて

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開示

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報を

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要で

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミア

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開

会社開示情報をすべて

会社開示情報をすべてご覧

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プ

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です

会社開示情報をすべてご覧になる

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべて

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧にな

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレ

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアム

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報を

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要で

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミ

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧にな

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧になる

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方に

None.

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です

会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

会社開示情報をすべてご覧になるには株探

会社開

会社開示情報をすべてご覧になるには

会社開示情報をすべてご覧にな

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要

会社開

会社開示情報をすべてご

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開

EX-31.1 2 vex31163024.htm EXHIBIT 31.1 Document

EXHIBIT 31.1

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方に

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミア

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初め

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初め

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべて

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」

EX-31.2 3 vex31263024.htm EXHIBIT 31.2 Document

EXHIBIT 31.2

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方に

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミア

会社開示情報をすべてご覧になるに

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実施中！会社開示情報をすべて

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「

EX-32.1 4 vex32163024.htm EXHIBIT 32.1 Document

EXHIBIT 32.1

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登

18 U.S.C. SECTION 1350,

会社開示情報をすべてご覧になる

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミア

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「30日間の無料体験」実

会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。初めての方には「