UNITED STATES
SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION
Washington, D.C. 20549
FORM 8-K
現行レポート
の第13項または第15項(d)に準拠しています。
1934年証券取引所法
報告日(最も古いイベントの報告日):2025年8月14日
TMCザ・メタルズ・カンパニー
(定款に明記された登録者の正確な名称)
| British Columbia, Canada | 001-39281 | Not Applicable |
| (法人設立の州またはその他の管轄区域) | (Commission File Number) | (IRS Employer Identification No.) |
| 1111 west hastings street, 15th floor ブリティッシュコロンビア州バンクーバー(主たる執行事務所の所在地) | V6E 2J3 (Zip Code) |
登録者の電話番号(市外局番を含む(888) 458-3420
該当なし(前回報告時から旧姓または旧住所が変更されている場合)
Form8-Kの提出が、以下の条項のいずれかに基づく登録者の提出義務を同時に満たすことを意図している場合は、以下の該当するチェックボックスをチェックしてください:
| ¨ | 証券法に基づく規則425に従った書面によるコミュニケーション(17 cfr 230.425) |
| ¨ | 取引所法の下でのルール14a-12(17 cfr 240.14a-12)に基づく資料の勧誘。) |
| ¨ | 取引所法の規則14d-2(b)に基づく開始前のコミュニケーション(17 cfr 240.14d-2(b)) |
| ¨ | 証券取引法の規則13e-4(c)に基づく開始前のコミュニケーション(17 cfr 240.13e-4(c)) |
法第12条(b)に従って登録された証券:
| Title of each class | Trading Symbol(s) |
登録されている各取引所名 |
||
| 額面のないtmcの普通株式 | TMC | the nasdaq stock market llc | ||
| 1株あたり11.50米ドルの行使価格でtmc普通株式1株に対して行使可能な償還可能ワラント。 | TMCWW | the nasdaq stock market llc |
登録者が1933年証券法規則405(本章230.405節)または1934年証券取引法規則12b-2(本章240.12b-2節)で定義される新興成長企業であるかどうかをチェックマークで示す。
Emerging growth company x
新興成長企業の場合、登録者が取引所法第13条(a)に従い提供される新規または改訂された財務会計基準に準拠するための延長された移行期間を使用しないことを選択した場合は、チェックマークで示す。¨
| Item 2.02. | 営業成績および財政状態。 |
2025年8月14日、TMC the metals company Inc.(以下「当社」)は、2025年6月30日を期末とする第2四半期の業績を発表し、事業の最新情報を提供するプレスリリースを発表した。このプレスリリースのコピーは、別紙99.1として提出される。また、当社は2025年8月14日午後4時30分(米国東部時間)よりカンファレンス・コールを開催し、本決算および事業最新情報に関する説明を行う予定である。
本Form 8-K(別紙99.1を含む)に記載された情報は、1934年証券取引所法(「取引所法」)第18条において「提出」されたものとはみなされず、また同条の法的義務の対象となるものでもなく、1933年証券取引所法(「証券取引所法」)または同法に基づくいかなる提出書類においても、当該提出書類に明示的に言及されている場合を除き、参照により組み込まれたものとみなされるものでもありません。
将来の見通しに関する記述に関する注意事項。本プレスリリースには、本プレスリリースの添付資料として添付されたプレスリリースに含まれる過去の情報を除き、将来の見通しに関する記述が含まれています。これらの記述は一定のリスクや不確実性を内包するものであり、実際の結果はこれらの記述によって明示的または黙示的に示されるものとは大きく異なる可能性があります。これらの将来見通しに関する記述については、プレスリリースの注意書きをご参照ください。
| Item 9.01. | Financial Statements and Exhibits. |
(d) 出展物
| Exhibit No. | Description |
| 99.1 | 2025年8月14日付プレスリリース |
| 104 | カバーページ インタラクティブデータファイル(inline xbrlドキュメントに埋め込まれています。) |
SIGNATURES
1934年証券取引法の要件に従い、登録者は本報告書に正式に権限を付与された署名者により、登録者を代表して署名させた。
| tmc ザ・メタルズ・カンパニー | ||
| Date: August 14, 2025 | By: | /s/ Craig Shesky |
| Name: | Craig Shesky | |
| Title: | Chief Financial Officer | |
Exhibit 99.1
ザ・メタルズ・カンパニー、2025年第2四半期企業最新情報を発表
TMCザ・メタルズ・カンパニー・インク(Nasdaq: TMC)(以下、「TMC」)は、エネルギー、防衛、製造、インフラストラクチャーに不可欠な重要金属資源の世界最大の未開発推定資源を開発する大手企業であり、本日、企業最新情報と2025年6月期第2四半期の業績を発表した。
Q2 2025 Financial Highlights
| · | 2025年6月30日現在の現金総額は約1億1,580万ドル |
| · | 2025年6月30日に終了した四半期の営業活動による現金支出1,060万ドル |
| · | 2025年6月30日に終了した四半期の営業損失2,200万ドル、純損失7,430万ドル、1株当たり純損失0.20ドル |
NOAA、TMC USAの探鉱ライセンス申請が完全に遵守されていることを確認
| · | 2025年8月11日、TMC USAは米国海洋大気庁(NOAA)から探査申請に対する完全遵守の通知を受領し、TMC USAが両探査海域の優先権を有することを再確認した。 |
| · | どちらの申請も7月下旬に認証段階に入り、約100日かかると思われる |
| · | このニュースは、2027年第4四半期の生産開始を目指す当社が、深海底硬質鉱物資源法(DSHMRA)に基づく体系的な規制プロセスを実証し、2025年5月に実質的な遵守を決定したことに続くものである。 |
TMC社、合計NPV236億ドルの2つの経済研究を発表、世界初のノジュール鉱物埋蔵量を発表
| · | 2025年8月4日、TMCはSEC S-K 1300に準拠した2つのテクニカルレポートサマリーを発表し、合計236億ドルの正味現在価値(NPV)を強調し、NORI-Dプロジェクトの潜在的な経済的実行可能性と、他のNORIおよびTOML地域にわたる潜在的な拡張性を示しました。 |
Pre-Feasibility Study
| · | NORI-D地域におけるNPV1 55億ドルの多金属ノジュール・プロジェクトの世界初の予備事業化調査(PFS) |
| o | PFSテクニカルレポートサマリーは、51百万トン(Mt)の推定埋蔵量を有する多金属ノジュール・プロジェクトの埋蔵量を世界で初めて宣言するものである。; |
| o | 湿式ノジュールの埋蔵量274Mtを除く、実測、表示、推定鉱物資源。; |
| o | 最近の米国規制当局の動向を踏まえ、TMCは、定常状態(2031年から2043年)における年平均生産量1,080万トン(湿式ノジュール)/年(Mtpa)まで生産規模を拡大する前に、商業許可を取得した場合、2027年第4四半期にNORI-D鉱区から商業生産を開始し、18年間の鉱山寿命(LOM)を見込んでいる。; |
| o | 2031年から2043年までの年間定常生産量は、ニッケル97kt/年、マンガン2,389kt/年、銅70kt/年、コバルト7.4kt/年を見込む。 |
| o | 副産物クレジットを含む現金コスト1がニッケル1トン当たり1,065ドル、副産物クレジットを含む全持続コスト(AISC)1がニッケル1トン当たり2,569ドルで、第1四分位以下の生産コストが見込まれる。 |
| o | 予想税引後内部収益率1 (IRR) 27 |
| o | 安定した平均EBITDA1マージン43 |
Initial Assessment
| · | 新たな初期評価では、NORI A-C鉱区およびTOML A-F鉱区(NORI-D鉱区を除く)に残存する13億トンの資源について、推定NPV1が181億ドルであることを明らかにした。 |
| o | 推定可採資源量は6億7000万トン |
| o | 副産物クレジットを含む現金コスト1 がニッケル・トン当たり-6,939 ドル、副産物クレジットを含む全持続コスト(AISC)1 がニッケル・トン当たり-5,903 ドルとなり、第一四分位以下の生産コストが見込まれる。 |
| o | 予想税引き後IRRは36%。 |
| o | 定常状態(2039年~2058年)の平均EBITDAマージンは57%と予測 |
戦略的パートナーによる株式投資
| · | 2025年6月16日、当社は韓国ジンクによる戦略的株式投資を発表し、1株当たり4.34ドルの普通株式1,960万株と引き換えに総額8,520万ドルを調達した。 |
| o | 690万株(当初の普通株式1株に対して0.35株のワラント)を購入できる3年間のワラントが含まれ、行使価格は1株当たり7.00ドル。TMCの普通株式が20日間連続して10ドル以上で取引された場合、TMCの選択によりコール行使条項が付与される。 |
| · | 2025年5月12日、ヘス・キャピタルの最高投資責任者マイケル・ヘス、SAFグループのマネージング・パートナーでSAFグロースの責任者であるブライアン・パエス=ブラガ、およびAllseas Group S.A.が主導する3700万ドルの登録直接募集(RDO)を発表した。 |
| o | RDOは1株当たり3.00ドル、ワラントは1株当たり4.50ドルで行使可能で、TMCの株式が20日間連続して7.00ドル以上で取引された場合、TMCの選択によりコール行使条項が付与される。募集費用約200万ドルを差し引いた純収入は約3,500万ドルであった。 |
TMC会長兼CEOのジェラルド・バロンは、次のようにコメントした:「NORI-DプロジェクトのPFSが公表されたことは、TMCにとって決定的な瞬間であり、最初の生産に至る明確で資本効率の良い道のりの可能性を示すものです。より広範なNORIおよびTOML資源地域の初期評価と並んで、これらの研究は、合計236億ドルのNPVを有する当社のポートフォリオの規模と耐久性を強調しています。韓国亜鉛は、当社の中間原料を大規模に精製できる数少ない中国国外の企業であり、今回の戦略的投資により、当社の市場投入ルートがさらに強化されることになります。
1 Non-GAAP measure
また、ナウルおよびトンガとのパートナーシップも更新し、太平洋諸国に永続的な利益をもたらすという我々のコミットメントを再確認した。「規制改正案から政府高官によるガイダンスまで、ワシントンからの強力なシグナルにより、NORI-Dの生産に向けた米国の道筋は明らかになりつつある。最近、NOAAから私たちの探査申請が完全に遵守されているとの通知を受けたことは、米国の規制プロセスを通過するための新たなマイルストーンです。各ステップは、リスクを軽減し、実行スケジュールを明確にし、投資案件を強化するものです。我々は、2027年第4四半期にNORI-Dからの最初の生産を目標としており、世界最大かつ最も戦略的な重要金属資源の1つを解き放つことになる」。
Operational Highlights
noaa、tmc usaの探鉱ライセンス申請が完全に遵守されていることを確認
2025年8月11日、当社の子会社であるTMC USAは、米国海洋大気庁(NOAA)から探鉱申請に関する完全遵守の通知を受け、TMC USAが両探鉱地域の優先権を有することを再確認した。両申請は7月下旬に認証段階に入り、約100日かかると予想される。このニュースは、2025年5月に行われた実質的遵守の決定に続くもので、2027年第4四半期の生産開始を目指す当社にとって、深海底硬質鉱物資源法(DSHMRA)に基づく明確な規制プロセスを再確認するものである。
TMCとナウル、NORIのスポンサー契約更新を発表
2025年6月4日、TMCとナウル共和国政府は共同で、2017年に両者間で締結されたスポンサーシップ協定の条件を更新する、改定スポンサーシップ協定の締結を発表した。更新されたスポンサーシップ契約は、ナウル共和国が既存の財政的利益、トレーニングおよび能力開発プログラム、そして現在受けている国内コミュニティおよび社会プログラムを引き続き受けることを保証する一方、NORIへのスポンサーシップ継続の対価として、NORI以外のTMCの子会社が米国の規制体制下で深海底鉱物活動の認可を取得し、その認可の下で商業的回収事業を開始した場合、ナウル共和国は継続的な利益を受けることを保証するものである。
TMCとトンガ、トンガ・オフショア・マイニング社(TOML)のスポンサー契約更新を発表)
2025年8月4日、トンガ王国政府とそのスポンサー企業であるトンガ・オフショア・マイニング社は、TMCとともに、2021年に両者間で締結されたスポンサーシップ協定の条件を更新する、改定スポンサーシップ協定の締結を発表した。更新されたスポンサーシップ契約は、トンガ王国が既存の財政的利益、訓練および能力開発プログラム、そして現在受けている国内コミュニティおよび社会プログラムを引き続き受けることを保証する一方で、TOMLへのスポンサーシップ継続の対価として、TOML以外のTMCの子会社が米国の規制体制下で深海底鉱物活動の認可を取得し、その認可の下で商業的回収事業を開始した場合、トンガは継続的な利益を受けることを保証するものである。
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