Document
キュムラス・メディアが2024年第1四半期の営業成績を発表、債務交換とABL枠の拡大・延長に成功し、5年満期を確保するため資本構成を刷新
–約3300万ドルの元本削減、2029年までの満期延長、有利な金利の獲得、財務制限条項のない財務構造を維持する債務交換を成功裏に完了。
–ABL枠を25%増の1億2500万ドルに拡大し、満期を2029年に延長
–第1四半期の総収入は2億ドル、2.7%減、ガイダンス通り
–デジタル・マーケティング・サービスの収益が25%増加、デジタル総収益が7%増加
ジョージア州アトランタ - 2024年5月3日:キュムラス・メディア・インク(NASDAQ: CMLS)(以下「当社」)は本日、2024年3月31日に終了した3カ月間の営業成績を発表した。
キュムラス・メディアの社長兼最高経営責任者(CEO)であるメアリー・G・バーナーは、次のように述べています。「債務交換とABLファシリティの拡大・延長に成功し、有利な条件で5年の満期を確保するために資本構造を再編できたことに感激しています。レガシー・メディア企業にとって一般的に資金調達環境が厳しい中、これは当社にとって素晴らしい成果です。具体的には、満期を2029年まで延長し、債務残高の元本を約3,300万ドル削減し、魅力的な金利を獲得し、財務維持条項のない構造を維持し、ABLファシリティのキャパシティを25%増加させました」。
これらの取引の重要性は、マクロ経済環境が引き続き不安定であることからも明らかです。第1四半期の売上高はガイダンスに沿ったもので、2023年のトレンドから著しく改善しましたが、これは広告主にとって引き続き重荷となっている不確実性を反映しています。広告環境がまだ不安定な中、これらの新しい条件は、当社の主要な事業優先事項であるデジタル成長の加速、固定費の削減、バランスシートのデレバレッジの継続を実行するための追加的な時間と柔軟性を提供するものです。
Q1 Performance Summary:
-売上高は2億100万ドル(前年同期比2.7%減)で、前四半期比では改善した。
-デジタル収入は前年比7.3%増の3,440万ドル
デジタル収入が全収入の17%を占める
新商品の追加とデジタル販売能力への投資により、デジタル・マーケティング・サービスが25%成長。
-第1四半期の純損失は1,420万ドル(前年同期は2,150万ドル)、調整後EBITDA(1)は840万ドル(同1,030万ドル)となった。
-約400万ドルの固定費削減による営業レバレッジの継続的改善
Updated Capital Structure Activity:
-2024年5月2日に、2026年を期限とする6.75%のシニア・ノートおよび第一抵当権付ターム・ローンの交換募集を実施。
負債総額を約3300万ドル削減
既存債務の満期を2026年から2029年に延長
交換した債券の金利を8.00%に、交換したターム・ローンの金利をSOFR+500ベーシス・ポイントに変更した。
-ABL枠を修正、枠を1億ドルから1億2500万ドルに増額、満期を2029年に延長
営業概況(単位:千米ドル、%、1株当たり情報を除く):
2024年3月31日に終了した3ヵ月間の純収入は2億100万ドルで、2023年3月31日に終了した3ヵ月間から2.7%減少、純損失は1,420万ドル、調整後EBITDAは840万ドルであった。
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
As Reported |
2024年3月31日に終了した3ヵ月間 |
|
2023年3月31日に終了した3ヵ月間 |
|
% Change |
純収益 |
$ |
200,053 |
|
|
$ |
205,692 |
|
|
(2.7) |
% |
純損失 |
$ |
(14,154) |
|
|
$ |
(21,467) |
|
|
34.1 |
% |
調整後ebitda |
$ |
8,405 |
|
|
$ |
10,329 |
|
|
(18.6) |
% |
Basic loss per share |
$ |
(0.85) |
|
|
$ |
(1.17) |
|
|
27.4 |
% |
希薄化後1株当たり損失 |
$ |
(0.85) |
|
|
$ |
(1.17) |
|
|
27.4 |
% |
収入詳細サマリー(単位:千米ドル):
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
As Reported |
2024年3月31日に終了した3ヵ月間 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2023年3月31日に終了した3ヵ月間 |
|
% Change |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Broadcast radio revenue: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Spot |
$ |
90,573 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
$ |
97,713 |
|
|
(7.3) |
% |
Network |
49,162 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
50,297 |
|
|
(2.3) |
% |
Total broadcast radio revenue |
139,735 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
148,010 |
|
|
(5.6) |
% |
デジタル |
34,447 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
32,089 |
|
|
7.3 |
% |
その他 |
25,871 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
25,593 |
|
|
1.1 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
純収益 |
$ |
200,053 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
$ |
205,692 |
|
|
(2.7) |
% |
貸借対照表の概要(単位:千米ドル):
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
March 31, 2024 |
|
December 31, 2023 |
現金および現金同等物 |
|
$ |
68,339 |
|
|
$ |
80,660 |
|
2026年満期のタームローン (2) |
|
$ |
329,510 |
|
|
$ |
329,510 |
|
6.75% Senior notes (2) |
|
$ |
346,245 |
|
|
$ |
346,245 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報を
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧にな
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方に
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には
Investor Relations Department
IR@cumulus.com
404-260-6600
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべて
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初
会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には「30日間の無料体験」実施中!会社開示情報をすべてご覧になるには株探プレミアムの登録が必要です。 初めての方には