米国証券取引委員会ワシントンD.C.20549
FORM 8-K
現行レポート
1934年米国証券取引所法第13条または第15条(d)に基づき
報告日(最も古いイベントの報告日):2023年11月07日 |
Montrose Environmental Group, Inc.
(チャーターで指定された登録者の正確な名前)
デラウェア |
001-39394 |
46-4195044 |
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(会社設立の州またはその他の管轄区域) |
(Commission File Number) |
(IRS EmployerIdentification No.) |
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5120 Northshore Drive |
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North Little Rock, Arkansas |
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72118 |
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(主要経営陣の住所) |
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(Zip Code) |
登録者の電話番号(市外局番を含む)。501 900-6400 |
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(前回の報告書以降に変更があった場合、旧姓または旧住所)
Form8-Kの提出が、以下の条項のいずれかに基づく登録者の提出義務を同時に満たすことを意図している場合は、以下の該当するチェックボックスをチェックしてください:
法第12条(b)項に基づいて登録された証券:
Title of each class |
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TradingSymbol(s) |
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登録されている各取引所の名称 |
普通株式、1株あたりの額面が0.000004ドル |
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MEG |
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New York Stock Exchange |
登録者が1933年証券法規則405(本章§230.405)または1934年証券取引法規則12b-2(本章§240.12b-2)で定義される新興成長企業であるかどうかをチェックマークで示す。
Emerging growth company ☐
新興成長企業の場合、登録者が取引所法第13条(a)に従い提供される新規または改訂された財務会計基準に準拠するための移行期間の延長を利用しないことを選択した場合は、チェックマークで示す。☐
Item 2.02 営業成績および財務状況
2023年11月7日、モントローズ・エンバイロメンタル・グループ・インク(以下「当社」)は、2023年9月30日に終了した会計年度の四半期決算を発表するプレスリリースを発表した。プレスリリースのコピーは本報告書の別紙99.1として提出されている。
本項目2.02に含まれる、または参照により組み込まれる情報は、別紙99.1を含め、米国証券取引委員会(以下「SEC」)に提供されるものであり、1934年証券取引法改正法(以下「取引所法」)第18条において「提出」されたものとはみなされず、または同条の法的義務の対象となるものではなく、また1933年証券取引法改正法(以下「証券法」)または取引所法に基づくいかなる提出書類にも、当該提出書類において特定の参照により明示的に記載される場合を除き、参照により組み込まれるものとはみなされないものとします。
Item 7.01 Regulation FD Disclosure
当社は、2023年9月30日に終了する四半期決算について説明する電話会議の中で、投資家向けプレゼンテーションを参照する予定です。このプレゼンテーションのコピー(「決算説明資料」)は、当社の投資家向けウェブサイト(www.montrose-env.com)の「プレゼンテーションおよびイベント」セクションの「プレゼンテーション」の見出しからアクセスできます。
本項目7.01に含まれる情報はSECに提供されたものであり、証券取引法第18条にいう「提出された」ものとはみなされず、また同条の法的義務の対象となるものでもなく、証券取引法または証券取引法に基づくいかなる提出書類にも、当該提出書類に明示的に言及されている場合を除き、参照により組み込まれるものとはみなされません。
Item 9.01 財務諸表および添付資料
d) Exhibits:
Exhibit No. |
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Description |
99.1 |
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104 |
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cover page interactive data file (インラインxbrl文書内に埋め込まれている)。 |
SIGNATURES
1934年証券取引法の要件に従い、登録者は本報告書に正式に権限を付与された署名者により、登録者を代表して署名させた。
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Montrose Environmental Group, Inc. |
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Date: |
November 7, 2023 |
By: |
/s/ Allan Dicks |
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Allan DicksChief Financial Officer |
Exhibit 99.1
MONTROSE ENVIRONMENT GROUP、好調な2023年第3四半期決算を発表
- 売上高は28.9%増、マージンは引き続き拡大 - 日本経済新聞社
- 当期純損失は750万ドル、連結調整後EBITDA1 は36.2%増の2330万ドル
- 営業活動によるキャッシュ・フローが大幅に増加
アーカンソー州リトルロック(2023年11月7日)-モントローズ・エンバイロメンタル・グループ・インク(「当社」、「モントローズ」または「MEG」)(NYSE:MEG)は本日、2023年9月30日を期末とする第3四半期の業績を発表した。
モントローズ最高経営責任者兼取締役のビジェイ・マントリプラガダは、次のようにコメントした。多くのサービスラインで既存事業が急成長し、カナダでのマトリックス買収が貢献したことで、四半期ベースで過去最高の売上高と連結調整後EBITDA1が達成できました。特に、マージンプロファイルの継続的な改善と堅調な営業キャッシュフロー創出に満足しています。これは、浄化・再利用部門における戦略的ポートフォリオシフト、価格戦略、マトリックス・チームの継続的な統合を検証するものです。最近の買収は非常に付加価値の高いものであり、規模、専門知識、地理的範囲を提供し続けています。
マントリプラガダ社長は次のように続けた。「2023年通期を見据え、売上高と連結調整後EBITDA1ガイダンスを再度発表します。メタン漏れ検知や大気排出基準に関する新規則や保留中の規則など、規制の状況は引き続き追い風となっています。さらに、ネット・ゼロ・コミットメントや環境正義などの取り組みを通じて、民間部門が環境スチュワードシップとレジリエンス(回復力)に取り組むことで、当社の包括的なサービス全体を通じてビジネスチャンスが生まれています。当社の歴史は、当社の事業が経済的・政治的サイクルを超えて回復力があることを示してきました。非常に厳しいマクロ経済的背景にもかかわらず、当社のチームは今年1年を通じて示したように成果を上げ続けています。私たちは今後も楽観的な見通しを持ち続け、世界中の仲間に感謝の念を抱いています」。
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Third Quarter 2023 Results
2023年度第3四半期の総収益は、前年同期の1億3,030万ドルに対して1億6,790万ドルとなり、28.9%の増加となった。この増収は主にマトリックス社の買収、評価・許可・対応部門の有機的成長、測定・分析部門の有機的成長、およびCTEHの増収によるもので、一部、廃止予定の専門ラボの減収、およびプロジェクトの時期やバイオガス事業の戦略的シフトにより利益率の高いサービスに注力することになった修復・再利用部門の減収により相殺された。2023年度第3四半期のレガシーO&M契約からの収益200万ドル、2022年度第3四半期の廃止予定の専門ラボからの収益460万ドルを除くと、2023年度第3四半期の収益は前年同期の1億2,570万ドルに対して1億6,590万ドルとなり、前年同期比で32.0%増加しました。
2023年度第3四半期の純損失は、前年同期の純損失570万ドル(1株当たり損失0.33ドル)に対し、750万ドル(1株当たり損失0.39ドル)となりました。前年同期比で増加した主な要因は、前年同期は金利スワップの公正価値利益であったのに対し、当期はシリーズA-2優先株式の公正価値調整額の増加、ならびに当期の支払利息および税金費用の増加によるもので、営業業績の改善により一部相殺されました。
2023年度第3四半期の調整後純利益1は940万ドル、1株当たり調整後純利益1は0.18ドルで、前年同期の調整後純利益1は780万ドル、1株当たり調整後純利益1は0.12ドルであった。前年同期比の増加は主に収益の増加に起因する。
2023年度第3四半期の連結調整後EBITDA1は2,330万ドルで、前年同期の1,710万ドル(売上高の13.1%)に対して13.9%となった。
2023年1~9月期決算
2023年1-9月期の総収入は、前年同期の4億490万ドルに対して13.2%増の4億5,850万ドルとなった。この増収は主に、アセスメント・許認可・対応部門の有機的成長、測定・分析部門の有機的成長、CTEHの増収、および2022年年初以降に完了した買収の貢献によるもので、廃止予定の専門ラボの減収、およびプロジェクトの時期やバイオガス事業がより利益率の高いサービスに注力するよう戦略的にシフトしたことによる修復・再利用部門の減収により一部相殺された。レガシーO&M契約からの収入590万ドル、廃止予定の専門ラボからの収入1,600万ドルを除いた2023年および2022年9ヶ月間の収入は、前年同期3億8,890万ドルに対し4億5,260万ドルとなり、前年同期比16.4%の増加となった。
当期純損失は、前年同期が2,100万ドル(1株当たり1.12ドル)の純損失であったのに対し、2023年度9ヵ月累計は2,940万ドル(1株当たり1.39ドル)の純損失となった。前年同期比の変動は主に、事業買収に伴う偶発債務の公正価値の変動、シリーズA-2優先株式転換オプションおよび金利スワップに関連する公正価値調整の正味影響額が前年同期比となったことに加え、支払利息の増加、株式報酬の増加によるものです。
前年同期の調整後純利益1が1,870万ドル、調整後1株当たり純利益1が0.22ドルであったのに対し、2023年1~9月期の調整後純利益1は2,160万ドル、調整後1株当たり純利益1は0.31ドルであった。
2023年1~9月期の連結調整後EBITDA1は6,110万ドルで、前年同期の4,840万ドル(売上高の12.0%)に対して13.3%となり、26.3%増加した。調整後純利益1、調整後1株当たり純利益1、連結調整後EBITDA1の増加は主に増収によるものである。
営業キャッシュ・フロー、流動性、資本性
2023年9月30日に終了した9ヵ月間の営業活動によるキャッシュ・フローは4,150万ドルで、前年同期の820万ドルから3,330万ドル(407.9%)増加した。営業活動によるキャッシュ・フローには、当期および前年同期にそれぞれ0.6百万ドルおよび1,950万ドルの偶発対価の支払いが含まれている。日常業務に含まれないこれらの買収関連偶発報奨金を除くと、営業活動によるキャッシュ・フローは前年同期の2,770万ドルに対し4,210万ドルとなり、1,440万ドル(52.0%)の増加となった。
2023年9月30日現在、当社の負債総額(負債発行費控除前)は1億6,810万ドル、流動性は1億4,820万ドル(現金2,320万ドル、回転信用枠1億2,500万ドルを含む)でした。現在のレバレッジ比率で、金利スワップに基づく1億7,000万ドルの固定金利を含めると、2023年9月30日現在の加重平均金利は4.4%である。
2023年9月30日現在、モントローズの信用枠に基づくレバレッジ・レシオは1.9倍であり、これには最近完了した買収および現金で支払われる可能性のある買収関連の偶発的なアーナウト支払いが含まれる。
Full Year 2023 Outlook
当社は、2023年通年の売上高および連結調整後EBITDA1 の見通しを再表明する。売上高は5億9,000万ドルから6億4,000万ドルの範囲を見込んでいます。2023年通年の連結調整後EBITDA1は7,500万ドルから8,100万ドルの範囲となる見込みです。
売上高および連結調整後EBITDA1 の見通しには、まだ完了していない将来の買収による利益は含まれていない。
Webcast and Conference Call
当社は2023年11月8日(水)午前8時30分(米国東部時間)より、第3四半期決算に関するウェブキャストおよび電話会議を開催する。準備された発言に続いて質疑応答が行われます。電話会議のライブ・ウェブキャストは、モントローズ・ホームページの投資家セクション(www.montrose-env.com)でご覧いただけます。カンファレンス・コールは、1-844-826-3035(国内)および1-412-317-5195(国際)でもお聞きになれます。生放送をお聞きになれない方は、モントローズ・ホームページで30日間、電話会議の音声をお聞きいただけます。
About Montrose
モントローズは、環境ソリューションのリーディングカンパニーとして、商業および政府機関が今日の課題に対処し、明日の課題に備えるための支援に注力しています。世界90カ所以上の拠点に約3,500人の従業員を擁するモントローズは、現地の深い知識と設計、エンジニアリング、運用の統合的アプローチを組み合わせることで、各プロジェクト固有の要件に効果的かつ効率的に対応することを可能にしています。モントローズは、包括的な空気測定および試験所サービスから、規制遵守、緊急対応、許認可、エンジニアリング、修復に至るまで、革新的かつ実用的なソリューションを提供することで、お客様の差し迫ったニーズを的確に把握し、戦略的曲線のはるか先へと導きます。詳しくはwww.montrose-env.com。
Forward‐Looking Statements
本プレスリリースには、1933年証券法第27条A(改正後)および1934年証券取引法第21条E(改正後)に定義される意味における将来予想に関する記述が含まれています。将来の見通しに関する記述は、「意図する」、「期待する」、「可能性がある」などの言葉や、将来の出来事を予測または示唆する、あるいは歴史的事項に関する記述ではないその他の類似した表現の使用によって識別される場合があります。将来の見通しに関する記述は、その記述がなされた時点で入手可能な情報、および将来の出来事に関する経営陣の合理的な信念または予想に基づいており、リスクおよび不確実性の影響を受けます。その多くは当社が制御できないものであり、実際の業績または結果は、将来の見通しに関する記述で表明または示唆された信念または予想と大きく異なる可能性があります。また、実際の結果と異なる可能性のある追加的な要因や事象が随時発生する可能性があり、当社がそれらすべてを予測することは不可能です。将来の見通しに関する記述は、それが作成された時点のものであり、当社は、適用される法律で義務付けられている場合を除き、将来の出来事や進展などを反映するために将来の見通しに関する記述を更新する義務を負いません。投資家の皆様は、実際の結果が将来見通しに関する記述で表明されたものと大きく異なる原因となりうるリスクや不確実性に関する追加情報については、2022年12月31日終了年度の年次報告書(フォーム10-K)を含む、当社が証券取引委員会に提出した書類をご参照ください。
Contact Information:
Investor Relations:
Rodny Nacier
(949) 988-3383
ir@montrose-env.com
Media Relations:
Doug Donsky
(646) 361-1427
Montrose@icrinc.com
MONTROSE ENVIRONMENTAL GROUP, INC.
未監査要約連結損益計算書および包括損失計算書
(単位:千米ドル(1株当たりのデータを除く)
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Three Months EndedSeptember 30, |
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第3四半期連結会計期間(9月30日に終了した9ヵ月間)において, |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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売上高 |
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167,937 |
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$ |
130,312 |
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$ |
458,466 |
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$ |
404,902 |
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売上原価(以下に示す減価償却費を除く。) |
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102,155 |
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82,234 |
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281,984 |
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261,049 |
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販売費及び一般管理費 |
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56,901 |
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42,857 |
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161,761 |
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131,120 |
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事業買収における公正価値の変動 偶発的な対価 |
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459 |
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414 |
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(3,472 |
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