シンタスの適時開示・その他

UNITED STATES

SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION

Washington, D.C. 20549

FORM 8-K

現行レポート

の第13項または第15項（d）に準拠しています。

1934年証券取引所法

報告日（最も古い事象の報告日） 2025年1月7日

Cintas Logo - Ready for the Workday.jpg

Cintas Corporation

(憲章で指定された登録者の正確な名前)

ワシントン

0-11399

31-1188630

(State or Other Jurisdiction

of Incorporation)

(Commission File Number)

(IRS Employer

Identification No.)

6800 シンタスブルバード、私書箱625737号,
Cincinnati, Ohio		45262-5737
(主要経営陣の住所)		(Zip Code)

登録者の電話番号（市外局番を含む）：(513) 459-1200

Form8-Kの提出が、以下の規定のいずれかに基づく登録者の提出義務を同時に満たすことを意図している場合は、以下の該当するチェックボックスをチェックしてください：

☒	証券法に基づく規則425に従った書面によるコミュニケーション（17 cfr 230.425)

☒	取引所法の下でのルール14a-12（17 cfr 240.14a-12）に基づく資料の勧誘。)

☐	取引所法の規則14d-2(b)に基づく開始前のコミュニケーション（17 cfr 240.14d-2(b))

☐	証券取引法の規則13e-4(c)に基づく開始前のコミュニケーション（17 cfr 240.13e-4(c))

法第12条(b)に従って登録された証券：

Title of

each class

Trading

symbol(s)

Name of each exchange

on which registered

額面金額なしの普通株式

CTAS

the nasdaq stock market llc

(NASDAQ Global Select Market)

登録者が1933年証券法規則405（本章230.405節）または1934年証券取引法規則12b-2（本章240.12b-2節）で定義される新興成長企業であるかどうかをチェックマークで示す。

Emerging growth company ☐

新興成長企業の場合、登録者が取引所法第13条(a)に従い提供される新規または改訂された財務会計基準に準拠するための移行期間の延長を利用しないことを選択した場合は、チェックマークで示す。☐

Item 8.01.

Other Events.

2025 年 1 月 7 日、Cintas Corporation（以下「当社」または「シンタス」）は、UniFirst Corporation（以下「UniFirst」）の取締役会に対して、UniFirst の発行済普通株式およびクラス B 株式のすべてを 1 株当たり 275.00 米ドルで現金買収する提案（以下「本提案」）を提出したことを確認するプレスリリースを発表しました。別紙99.1として添付されたプレスリリースの写し、および別紙99.2として添付されたプレゼンテーションスライドは、参照により本書に組み込まれるものとします。

当社は、本提案に関連する、2024 年 11 月 8 日以降の Cintas と UniFirst との間の書簡全 6 通を公開します。以下の書簡の写しは、別紙 99.3 として本書に添付され、参照することにより本書に組み込まれる：

2024年11月8日シンタス社社長兼最高経営責任者トッド・M・シュナイダー氏からユニファースト社取締役会長レイモンド・C・ゼムリン氏、ユニファースト社社長兼最高経営責任者スティーブン・S・シントロス氏への提案書。

2024年11月25日シュナイダー氏からユニファースト、ゼムリン、シントロスの秘書、スコット・チェイス氏へのEメールレター

2024年11月27日ゼムリン、シントロス両氏からシュナイダー氏へのEメールレター

2024年12月3日シュナイダー氏からチェイス氏、ゼムリン氏、シントロス氏へのEメールレター

2024年12月9日ゼムリン、シントロス両氏からシュナイダー氏へのEメールレター

2024年12月20日シュナイダー氏からチェイス氏、ゼムリン氏、シントロス氏へのEメールレター

BDT & MSD Partnersがシンタスの財務アドバイザーを、Davis Polk & Wardwell LLPが法務アドバイザーを務めている。

Forward Looking Statements

本報告書および添付資料には、連邦証券法で定義される「将来予想に関する記述」に該当する記述が含まれています。歴史的事実に関する記述以外のすべての記述（業界、事業、または UniFirst との取引に関する Cintas の現在の期待、見積もり、予測に関する記述を含みますが、これらに限定されません）は、将来の見通しに関する記述です。Cintas は投資家に対し、将来の見通しに関する記述にはリスクや不確実性が伴うため、実際の結果や将来の動向は、かかる将来の見通しに関する記述に明示的または黙示的に示された事項とは大きく異なる可能性があることを警告します。投資家は、将来見通しに関する記述を過度に信頼しないようご注意ください。実際の結果が将来の見通しに関する記述と異なる原因となりうるリスクおよび不確実性には、以下のようなものがあります：UniFirst 社との取引が完了しないリスク、UniFirst 社との取引がシンタスの一株当たり利益に対して予想よりも収益性が低い、または希薄化する可能性があり、シンタスの普通株式の市場価格に悪影響を及ぼすリスク、潜在的な取引に関連してシンタスおよび UniFirst 社が多額の取引費用およびその他の費用を負担する可能性があり、その費用がシンタスの予想を上回る可能性があるリスク；シンタス社が取引から期待される利益を実現できないリスク、統合会社が予想されるシナジー効果を達成できないリスク、シナジー効果を達成するのに予想以上に時間がかかるリスク、取引に関する発表や取引の完了がシンタス社の普通株式の市場価格に悪影響を及ぼすリスク、取引に関連するシンタス社の予期せぬ負債や将来の資本支出に関するリスク。

シンタスの事業に影響を及ぼすその他の要因については、パート I - 項目 1A.シンタスの 2024 年 5 月 31 日をもって終了する会計年度のフォーム 10-K 年次報告書（以下「2024 年 10-K」）のリスク要因、および米国証券取引委員会（以下「SEC」）に提出したその他の書類をご参照ください。

投資家および証券保有者のための重要情報

本報告書および添付資料は、Cintas が行った UniFirst 買収提案に関するものです。この提案を推進するため、また今後の進展に応じて、シンタス社は SEC に 1 つ以上の登録届出書、委任状、公開買付届出書、その他の書類を提出する可能性があります。本書は、シンタスが提案された取引に関連して SEC に提出する可能性のある委任状、登録届出書、公開買付届出書、その他の書類の代わりとなるものではありません。

シンタス社の投資家および証券保有者は、SEC に提出された委任状、登録届出書、公開買付届出書および／またはその他の文書が入手可能になった場合には、その全文を注意深くお読みになるようお願いします。最終的な委任状が提出される場合は、シンタス社の株主に郵送されます。投資家および証券保有者は、SEC（米国証券取引委員会）が管理するウェブサイト（http://www.sec.gov）を通じて、これらの書類（入手可能な場合）およびシンタスが SEC に提出したその他の書類のコピーを無料で入手することができます。

オファーまたは勧誘の禁止、勧誘の参加者

本資料は、いかなる有価証券の売買の申込みまたはその勧誘を構成するものではなく、また、いかなる法域においても、当該有価証券の売買の申込み、勧誘または販売が、当該法域の証券法に基づく登録または資格付与の前に違法となるものではありません。1933年証券法第10条の要件を満たす目論見書による場合を除き、いかなる証券の募集も行わないものとする。

本報告書は委任状の勧誘を目的とするものではなく、また SEC に提出される委任状やその他の提出書類の代わりとなるものでもありません。しかしながら、シンタス社とその取締役および執行役員の一部は、本取引に関連する委任状勧誘の参加者とみなされる可能性があります。シンタス社の取締役および執行役員に関する情報は、2024 年 9 月 19 日に SEC に提出された 2024 年定時株主総会の委任状（以下「2024 年委任状」）に記載されています。シンタスの取締役および執行役員、彼らのシンタス普通株式の保有状況、およびシンタスと関係者との取引に関する情報は、「取締役の選任」、「取締役会の多様性」、「取締役会の役割と責任」、「取締役会の委員会および会議」のセクションに記載されています、「2024 年度の非雇用取締役報酬」、「2024 年度の取締役報酬表」、「報酬委員会報告書」、「役員報酬」、「報酬の検討と分析」、「2024 年度の要約報酬表」、「2024 年度のプランに基づく報酬の付与」に記載されています、「2024年度期末時点の未発行株式報酬」、「2024年度のオプション行使および権利確定株式」、「2024年度の非適格繰延報酬」、「解雇、退職、支配権変更に伴う潜在的支払い」、「CEOの給与比率」、「業績に対する給与」、「アドバイザリー・ベースの承認指名執行役員の報酬」、「Cintas Corporation 2016 年修正株式・報奨報酬プランの承認」、2024 年委任状説明書の「主要株主」、「取締役候補者および執行役員の証券所有」、「関連当事者取引」。シンタスの取締役および執行役員、彼らのシンタス普通株式の保有状況、およびシンタスと関連者との取引に関する情報は、2024 年 7 月 25 日に SEC に提出された 2024 年 10-K の「特定の受益株主および経営陣の証券保有状況および関連株主事項」の項にも記載されています。シンタスの取締役および執行役員によるシンタスの普通株式の保有が、2024 年委任状および 2024 年 10-K に反映された当該人物の保有するシンタスの普通株式の金額から変更された場合、当該変更は SEC に提出されたフォーム 4 による所有者変更報告書に反映されているか、反映される予定です：2024年12月11日および2024年11月1日にロバート・コレッティ、2024年11月1日にジョセフ・スカミネース、2024年11月1日にカレン・カーナハン、2024年11月1日にメラニー・バルスタッド、2024年11月1日にマーティン・ムッチ、2024年11月1日にビバリー・カーマイケル、2024年11月1日にロナルド・タイソーが提出したフォーム4。これらの書類の無料コピーは上記の通り入手可能である。

本書に含まれる UniFirst に関する情報は、一般に公開されている情報から取得されたもの、またはそれらに基づくものです。Cintas は、本書に記載されている情報が不正確または不完全であることを示すような情報を有していませんが、かかる情報の正確性または完全性について責任を負うものではありません。現在までのところ、Cintas は UniFirst の帳簿および記録にアクセスしたことはありません。

Item 9.01.

Financial Statements and Exhibits.

Exhibit Number		Description

99.1		シンタスコーポレーションは2025年1月7日、「シンタス、ユニファーストを1株当たり現金275ドルで買収提案」と題するニュースリリースを発表した。
99.2		2025年1月7日付プレゼンテーションスライド。
99.3		シンタス・コーポレーションとユニファースト・コーポレーションとの間の書簡。
101		表紙インタラクティブ・データ・ファイル - 表紙xbrlタグはインラインxbrl文書内に埋め込まれます。
104		このcurrent report on form 8-kの表紙をインラインxbrlでフォーマットしたものです。

SIGNATURES

1934年証券取引法の要件に従い、登録者は本報告書に正式に権限を付与された署名者により、登録者を代表して署名させた。

			CINTAS CORPORATION


Date:	January 7, 2025	By:	/s/ J. Michael Hansen
			J. Michael Hansen
			エグゼクティブ・バイス・プレジデント兼チーフ・ファイナンシャル・オフィサー

EX-99.1 2 dp223192_ex9901.htm EXHIBIT 99.1

Exhibit 99.1

シンタス社がユニファースト社を1株当たり275ドルの現金で買収することを提案

本提案は、2025年1月6日時点のユニファーストの90日平均株価に対して46%のプレミアムとなる。

この合併により、継続的な技術投資による顧客、従業員、株主への利益が加速される。

シンシナティ、2025 年 1 月 7 日 -- シンタス・コーポレーション（Nasdaq: CTAS）は本日、ユニファースト・コーポレーション（NYSE: UNF）の取締役会に対し、ユニファーストの発行済普通株式および B 種優先株式のすべてを 1 株当たり 275.00 ドルの現金で取得する提案（以下「本提案」）を提出したことを発表しました。本提案により、ユニファーストの総資産価値は約53億ドルとなり、ユニファーストの株主は、2025年1月6日現在のユニファーストの90日間平均終値に対して46％のプレミアムを享受することになります。

本提案は当初、2024 年 11 月 8 日にユニファーストの取締役会に提出されました。シンタス社は、提案価格の引き上げを可能にする潜在的な追加価値の源泉を特定する意欲を示し、また、ユニファースト社の株主の利益のために別の形態の対価を検討することに前向きであるなど、協調的な話し合いを何度も試みたにもかかわらず、ユニファースト社の取締役会は面談を拒否しました。

シンタス社のトッド・シュナイダー社長兼最高経営責任者（CEO）は、「私たちは、両社の戦略的適合性を固く信じており、私たちの提案はユニファースト社の株主に即座に魅力的な価値をもたらすでしょう。この合併はまた、シンタスとユニファーストが継続的に行っている技術投資の利益を増幅させ、成長を促進し、顧客と従業員のパートナーに利益をもたらすでしょう。

「私たちはユニファーストと内輪で話し合うことを希望していましたが、ユニファーストが非常に魅力的な提案について私たちの建設的な試みを拒否したのは、この約 3 年間で 2 度目となります。私たちの提案を公表するという決断は、統合のメリットに対する私たちの確信、ユニファーストとそのチームに対する私たちの価値観、そしてユニファーストの株主が実現する価値を知るべきだという信念を反映したものです。ユニファーストの取締役会、支配株主および経営陣に対し、株主およびその他の利害関係者にとってこの統合の価値を最大限に発揮できるような、相互に受け入れ可能な最終合意に達するために、直ちに私たちと協力することを求めます。"

統合会社は、革新的な製品と卓越したサービスを米国とカナダ全土の100万を超える法人顧客に提供することになる。シンタスは、有機的成長において卓越した実績があり、ユニファーストとの統合により、処理能力がさらに向上し、ルート密度が高まるため、顧客サービスがさらに強化される。

シンタスとユニファーストは、顧客と従業員パートナーに利益をもたらす戦略的かつ産業的な協力関係にあります：Cintas と UniFirst は、顧客へのサービス強化という優先課題を共有し、戦略的に合致しています。両社の統合は、両社のテクノロジーへの投資効果を加速させ、統合されたインフラと路線網を活用する機会を創出する。また、シンタスとユニファーストが一緒になれば、衣料品・施設ソリューションの拡大やラストワンマイル・フリートへの投資に注力する、はるかに大規模で資本力のある企業との継続的な競争の激化がもたらす課題にも、より適切に対応できるようになるでしょう。

ユニファースト・チームにとってのチャンス：UniFirst と同様、シンタスにも 100 年近い伝統と深い家族的ルーツがあり、シンタスは Croatti ファミリーと UniFirst のチーム、そして彼らの顧客へのサービスを非常に尊重しています。シンタスの永続的な価値観は、従業員を「パートナー」と呼び、会社の成功を共に分かち合うことの重要性です。シンタスはユニファーストの従業員を歓迎し、シンタス内で成長し、繁栄する機会を確保します。

UniFirst 社と Cintas 社の株主に対して、説得力のある、即時かつ確実な価値を提供すること：本提案により、UniFirst の株主は保有する UniFirst 株式に対して 46%のプレミアムを即時に現金で受け取ることになります。本買収案はシンタス社の株主にも利益をもたらすと予想され、統合会社にとって魅力的な営業コストシナジーが期待されます。ユニファーストの普通株式の79％はシンタスの株式も保有している投資家によって保有されている。

完了への明確な道筋：シンタスは、規制当局の有力な弁護士やその他のアドバイザーとの協議を含め、規制当局への対応に多大な労力を費やしており、規制当局の審査を経てクロージングに至る道筋に自信を持っている。

慣例的な承認と融資の不測の事態なし

本取引の完了は、最終合意に達することを条件とし、ユニファースト社の株主および必要な規制当局の承認を含む、通常の取引完了条件が満たされることを条件とします。本取引は、資金調達の不測の事態やシンタス社の株主の承認を条件とするものではありません。現金対価は、シンタス社の手元資金、コミットメントライン、その他の利用可能な資金源から調達されます。

Engagement History

シンタスは当初、ユニファーストに接触し、2022年2月7日に1株当たり255ドルでユニファーストを買収する意向を示した（以下「事前提案」）。ユニファーストはシンタスと実質的な関わりを持つことなく、2022年2月にこの提案を即座に拒否した。この間、S&P 500種株価指数は33%上昇し、シンタス社の株価は95%上昇した。

2024年11月8日、シンタスはユニファーストを1株当たり275ドルで買収する提案書を提出した。シンタス社は2024年11月25日に同提案を再提示し、協業合意に達するために直接会う意向を示したが、ユニファースト社はそれ以上の関与をすることなく、2024年11月27日に同提案を拒否した。

2024 年 12 月 3 日、Cintas は UniFirst に対して改めて提案書を提出し、提案書と、Cintas が提案額を増額できるような追加的な価値の源泉について話し合うための面談を要請した。UniFirst は 2024 年 12 月 9 日に再度提案を拒否し、それ以上の関与を拒否した。

2024 年 12 月 20 日、Cintas は本提案と UniFirst との面談の意思を改めて表明し、UniFirst の価値創造計画が妥当であれば、Cintas は本提案の 1 株当たり 275 ドルの増額に応じる可能性があることを含め、UniFirst の拒否に記載された UniFirst のコメントに対応することを表明しました。シンタスはまた、ユニファーストのレガシーを取引後も維持する方法について協議する意向を示した。ユニファーストは、協力的な協議を手配するための最善の努力にもかかわらず、再び関与を拒否しました。

現在の1株当たり現金275ドルという提案は、これを意味する：

2025年1月6日時点のユニファーストの9日間の平均終値に対して46%のプレミアム;

シンタス社の事前提案日である2022年2月7日のユニファースト社の終値に対して54％のプレミアム。

2024年11月8日から直近の2025年1月7日までにシンタスとユニファーストの間で交わされた書簡の全文は以下の通り。

シンタスとユニファーストの間で交わされた書簡について

November 8, 2024

レイモンド・C・ゼムリン取締役会長

社長兼最高経営責任者スティーブン・S・シントロス

UniFirst Corporation

68 Jonspin Road

Wilmington, MA 01887

Gentlemen:

ユニファースト・コーポレーション（以下「ユニファースト」）とシンタス・コーポレーション（以下「シンタス」）の統合の可能性について、以前から議論してきたことを感謝します。ご存知の通り、私たちはユニファーストの実績と人材の質の高さを高く評価しています。私たちは、両社の間には戦略的・文化的な魅力があり、シンタス社はユニファースト社にとって長期的に優れた拠点となると確信しています。両社の統合は、ユニファーストの事業と人材の長期的な成功を最大化することにつながるでしょう。

シンタスを代表し、UniFirst 社との統合に強い関心を抱いていることを表明します。そのため、UniFirst 社を買収するための拘束力のない提案（以下「本提案」）を提出いたします。具体的には、UniFirst の株主は、発行済の UniFirst の普通株式およびクラス B 株式の 100%を取得し、1 株当たり 275 ドルを受け取る取引を提案します。普通株株主は約42億ドル、クラスB株主は約10億ドルの価値を受け取ることになります。

提案された 1 株当たり買収価格 275 ドルは、ユニファーストの 90 日間平均終値に対して 48％のプレミアムとなります。また、この価格は、シンタスがユニファーストを 1 株当たり 255 米ドルで買収する意向を示した 2022 年 2 月 7 日のユニファーストの終値（以下「事前提案」）に対して 54％のプレミアムとなります。

私たちの提案は、ユニファーストとその株主にとって説得力のある提案であると確信しています。

私たちの提案の特徴として、特に以下の点を強調したい：

シンタスとユニファーストの合併は、戦略的かつ産業的なロジックが強く、衣料品と施設ソリューションの拡大やラストワンマイル・フリートへの投資に注力する、はるかに大規模で資本力のある企業との継続的かつ激化する競争がもたらす課題に対応できる、業界をリードする企業を生み出すでしょう。;

本提案は、前回提案から大幅に増加するものである。;

提案された取引は、資金調達の不測の事態やシンタス社の株主による承認を条件とするものではない。;

我々は、Davis Polk & Wardwell, LLP の反トラスト法専門弁護士やCompass Lexecon のエコノミストとの協議を含め、規制当局への対応に多大な労力を費やしており、本取引を完了させるために必要な規制当局の承認取得への道筋がついたと確信している。

我々は、デューデリジェンスを迅速に開始・完了し、並行して最終合意の条件について協議・合意する用意がある。

当社は、貴社の取締役会メンバーおよび株主の皆様が本提案を熱烈に支持されるものと確信しております。興味深いことに、ブラックロックとバンガード・グループは、両社の大株主です。

統合会社の長期的な成功には、ユニファーストの従業員が欠かせないと考えています。シンタスは、買収した事業の従業員に対し、グローバルな組織全体でリーダーシップを発揮し、成長する機会を提供してきた歴史があります。適切な時期に、主要な人材の確保と、統合後の事業のリーダーシップを成功させるために両社のチームを統合する最善の方法について話し合いたいと思います。私たちの目的は、ユニファーストの経営陣と従業員がシンタスの組織の中で成長し、繁栄する機会を確保することです。

スティーブとの何回かの会話や決算説明会では、CRM、ブランド、ERPという3つの重要な投資分野の重要性について話していましたね。興味深いことに、私たちはテクノロジーとブランドがシンタスにとって今後数年間の重要な優先事項であると認識しています。両社の組織の優先順位が一致していることは、これらの分野がいかに重要であるかを物語っており、両社を統合し、従業員、顧客、株主の皆様により大きな利益をもたらすためにこれらのテーマを活用することで得られる価値を物語っています。さらに、インフラや路線網をより有効に活用し、顧客や見込み客へのサービスを向上させることで、競争が激化する環境においてより良い競争ができるようになる。私たちのチャンスは、ともに魅力的でエキサイティングなものです。

本提案は拘束力を持たず、シンタス社とユニファースト社との間で最終契約が締結されない限り、本取引に関してシンタス社またはその関連会社が法的拘束力のある義務、責任、コミットメントを負うものではありません。シンタスは、その裁量で本提案を撤回する権利を留保します。

提案されている取引は、我々の組織内で最優先事項であることを保証したい。当社の経営陣とアドバイザーは、直ちにプライベート・エンゲージメントを開始する用意があります。当社は、デュー・ディリジェンスを迅速かつ効率的に完了し、このような性質の取引に関する慣例的な条件で相互に受け入れ可能な最終契約を締結するために必要なリソースを投入することを約束します。当社はユニファーストに精通しているため、本取引を進めるためには、限られたビジネス・デュー・ディリジェンスと慣例的な公開会社の法務デュー・ディリジェンスのみを完了させる必要があります。

改めて、両社を統合し、世界クラスの組織を構築することで、顧客、従業員、株主の皆さまにさらなる利益をもたらすには、今以上のタイミングはないと考えています。私たちはこのチャンスに興奮しており、迅速に前進する用意があります。本提案に関する正式な書面による回答を、2024 年 11 月 22 日までに私にご提出ください。また、ご都合のよいときに本提案についてご相談させていただくことを歓迎いたします。

Sincerely,

Todd M. Schneider

社長兼最高経営責任者

__________

November 25, 2024

ユニファースト・コーポレーション秘書、スコット・チェイス宛にEメールで送信

レイモンド・c・ゼムリン取締役会長

社長兼最高経営責任者スティーブン・s・シントロス

UniFirst Corporation

68 Jonspin Road

Wilmington, MA 01887

Gentlemen:

スティーブは 2024 年 11 月 22 日（金）、シンタス・コーポレーション（以下「シンタス」）がユニファースト社（以下「ユニファースト社」）の発行済普通株式およびクラス B 株式の 100％を 1 株当たり 275 ドルで取得することに関する 2024 年 11 月 8 日付けの提案（以下「提案」）に応じるため、私に電話をかけてきました。ユニファースト社は、私どもの提案に回答するためにより多くの時間を必要としていることは、私どもの会話から理解しています。本提案は、ユニファースト社およびその株主の皆様にとって非常に魅力的なものであると確信していることを改めて申し添えます。

ユニファーストとの話し合いは非公開で行いたいと考えています。私たちは、現金または現金と株式の組み合わせなど、貴社の株主にとって最も説得力のある対価を含め、相互に受け入れ可能な最終合意に向けて、直ちに貴社と交渉する用意があります。それに関連して、12月2日の週に直接お会いして、取引条件と取引完了までの道筋について話し合いたいと思います。私は、CFO、法律顧問、社外弁護士とともに会合に出席する予定です。11月27日(水)までに、貴殿のチームが会うのに最も都合の良い来週の日をお知らせください。その時点でミーティングの場所を決めましょう。

11月8日付の書簡で表明したとおり、両社には戦略的・文化的に魅力的な適合性があると確信しています。両社の統合により、ビジネス・サービスのリーディング・プロバイダーが誕生し、テクノロジーへの継続的な投資の効果を加速させることを含め、顧客へのサービスと従業員へのサポートに対する両社の総合的な能力が強化されるでしょう。シンタスとユニファーストが一緒になれば、衣料品・施設ソリューションの拡大やラストワンマイル・フリートへの投資に注力する、はるかに大規模で資本力のある企業との継続的な競争の激化がもたらす課題に、よりよく対応できるようになるでしょう。

ユニファーストの普通株式の約 79%は、シンタスの株式も保有する投資家によって保有されています。当社の提案は、UniFirst の株主に魅力的な価値を提供するものであり、具体的には以下のようなものです。:

2024年11月22日時点のユニファーストの90日平均終値に対して45％のプレミアム。

シンタスがユニファーストを1株当たり255ドルで買収する意向を示した2022年2月7日のユニファーストの終値（以下「先行提案」）に対して54％のプレミアム。

我々は、このような性質の取引に関する慣例的な条件について、以下のような相互に受け入れ可能な最終契約を迅速かつ効率的に締結する用意がある。:

デューデリジェンス当社は、長年にわたりユニファーストを注視し、広範なデュー・ディリジェンスを実施してきました。我々は、限定的かつ具体的な確認デュー・ディリジェンスの要求があることを期待している。

タイミング年末までに最終的な契約を締結し、発表できるよう努力する。

規制当局シンタスは有力な規制当局の顧問弁護士と契約しており、規制当局の審査とクロージングまでの道のりに自信を持っている。

資金調達。当社の提案はいかなる資金調達条件にも服さず、現金対価は手元現金、コミットメントラインおよび/またはその他の利用可能な資金調達源から調達されます。

確実性。当社取締役会は本取引案を支持します。シンタス社の株主承認は必要ありません。

また、両社を統合し、世界クラスの組織を構築することで、顧客、従業員、株主の皆様により一層の利益をもたらすためには、今が絶好の機会であると確信しています。シンタスは最終合意に達し、迅速に前進することを約束します。今週中に次のステップについて話し合い、11月27日までに、来週直接お会いできる日程についてお返事いただけることを楽しみにしています。

Sincerely,

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